Yurt İçi Piyasalar Günlük Bülten (PhillipCapital)

Önemli Haberler
TCMB, 2025 yıl sonu enflasyon tahminini %21'den %24'e yükseltti. Banka 2026 yıl sonu tahminini %12 olarak korudu. 2027 tahmini ise %8 olarak belirlendi. TCMB Başkanı faiz indirimlerinin gerekli sıkılığı koruyacak şekilde gerçekleştirildiğini, sıkı duruşun gerektiği kadar süreceğini ve enflasyonu düşürmek için ne gerekiyorsa yapacaklarını ifade etti. TCMB Başkanı, faiz indirimleri konusunda "otopilotta değiliz" dedi ve toplantı bazlı bir yaklaşım benimsediklerini yineledi. Öte yandan enflasyon gelişmelerinin öngörüleriyle uyumlu olduğunu belirterek ana eğilimin ikinci çeyrekte tekrar yavaşlayacağını kaydetti.
o TCMB'nin hükümete gönderdiği mektupta, "Önümüzdeki dönemde politika faizi, enflasyon gerçekleşmeleri, ana eğilimi ve beklentileri göz önünde bulundurularak öngörülen dezenflasyon sürecinin gerektirdiği sıkılığı sağlayacak şekilde belirlenecektir." ifadesine yer verildi.
o TÜİK Ocak ayında finansal yatırım araçlarının getirilerine dair bültenini yayınladı. Ocak ayında aylık bazda en yüksek getiriyi Devlet İç Borçlanma Senetleri sağladı. TÜİK'in açıklamasına göre aylık bazda en yüksek reel getiri, yurt içi üretici fiyat endeksi (Yİ-ÜFE) ile indirgendiğinde %3,14, tüketici fiyat endeksi (TÜFE) ile indirgendiğinde ise %1,21 oranlarıyla DİBS'de gerçekleşti.
o Hazine ve Maliye Bakanlığı'na göre, Hazine nakit dengesi Ocak ayında 204,9 milyar TL açık verdi. Faiz giderleri 154,6 milyar TL olurken faiz dışı nakit dengesi 54,1 milyar TL olarak gerçekleşti. Aralık ayında nakit dengesi 324 milyar TL açık vermişti.
o Küresel gıda fiyatları 2025'in ilk ayında düştü. FAO Gıda Fiyat Endeksi, Ocak'ta aylık %1,6 gerilerken yıllık %6,2 yükseldi. Şeker, bitkisel yağlar ve et fiyat endekslerindeki düşüşler, süt ürünleri ve hububat fiyat endekslerindeki artışlarını dengeledi.
o ABD Başkanı Trump, ABD'ye gelen tüm çelik ve alüminyum ithalatına %25 tarife açıklayacağını belirtti.
o ABD'de yılın ilk istihdam verileri açıklandı. Tarım dışı istihdam Ocak'ta 143 bin arttı. Ekonomistlerin beklentisi artışın 175 bin olması yönündeydi. İşsizlik oranı da %4 olarak açıklandı (Beklenti: %4,1 ).
o ABD'de tüketici kredileri, geçen yılın son ayında önceki aya kıyasla 40,8 milyar USD artışla 5,14 trilyon USD'lik hacme ulaştı (Beklenti: 17,7 milyar USD). Tüketici kredileri, Kasım 2024'te 5,4 milyar USD azalmıştı.
o Michigan Üniversitesi, Amerikalı tüketicilerin eğilimleri doğrultusunda hazırladığı tüketici güven endeksinin Şubat ayına ilişkin öncü verilerini açıkladı. Tüketici güven endeksi Şubat'ta geçen aya kıyasla 3,3 puan azalışla 67,8'e geriledi (Beklenti: 71,9). Tüketici güven endeksi Ocak'ta 71,1 olarak kaydedilmişti.
o Çin Ulusal İstatistik Bürosu (UİB), ülkede fiyat artışlarına ilişkin Ocak 2025 verilerini açıkladı. Buna göre TÜFE, geçen yılın aynı dönemine göre %0,5 artarken ÜFE %2,3 geriledi. Tüketici fiyatlarındaki durgunluk ve üretici fiyatlarındaki süregelen düşüşle deflasyon eğilimi yeni yılda da hissedilmeye devam etti.
Hak Kullanımları
o BAHKM, MERKO genel kurulu bugün gerçekleştirilecektir.
 
KAP Haberleri
AVPGY, Yönetim Kurulu Artaş İnşaat Sanayi ve Ticaret A.Ş. mülkiyetinde bulunan KDV hariç toplam piyasa değeri 1.090.230.000TL olarak takdir edilen İstanbul İli, Bağcılar İlçesi, 3282 ada 8 nolu parsel üzerinde kayıtlı bulunan Avrupa Konutları Yenimahalle projesindeki 26 adet dükkanın şirketin mevcut yatırım stratejisi kapsamında düzenli kira geliri elde etmek amacıyla toplu olarak yaklaşık %10 iskonto uygulanması suretiyle 980.000.000TL+KDV bedel üzerinden satın alınmasına ve bedelin peşin olarak ödenmesine karar verdi.
o AYDEM, Aydem Yenilenebilir Enerji'nin 2024 yılında yapmış olduğu CDP - Karbon Saydamlık Projesi İklim Değişikliği Raporlaması ve CDP - Karbon Saydamlık Projesi Su Raporlaması sonucunda, ratingi, "A Liderlik Seviyesi" olarak teyit edildi. "A Liderlik Seviyesi", 2024 yılında, Türkiye'de enerji sektöründe alınmış en yüksek nottur. Aydem 3 yıl üst üste A Liderlik Seviyesi alan ve Global Leaders List'te yer alan ve 2024 yılında enerji sektöründe bu iki kategoride de A Liderlik seviyesi alan tek şirkettir.
o EBEBK, Ocak 2024'te Türkiye'de ebebek mağazaları ve e-ticaret kanalından satılan toplam ürün adedi 6.844.794 olarak gerçekleşmişken bu sayı Ocak 2025'te 7.312.342 oldu. Satılan toplam ürün adedinde yıllık bazda %6,8'lik büyüme söz konusu olup bu durum şirketin satış performansı ve müşteri talebi açısından pozitif olarak değerlendirilebilir,
o PEHOL, Tera Grup'un şirketin büyüme hedeflerini desteklemek ve geleceğin stratejik sektörlerinde güçlü bir oyuncu haline gelmesini sağlamak amacıyla şirket ile ortaklık gerçekleştirdiği ve şirketin, 2024 yılının ikinci çeyreğinde GYO statüsünden çıkarak holding yapılanmasına geçerek gayrimenkul sektöründeki projelerine ek olarak teknoloji, savunma ve enerji gibi stratejik sektörlerde de büyümeyi amaçladığını daha önce duyurmuştu. Bu kapsamda İstanbul merkezli, bilişim teknolojileri alanında önde gelen bir şirketin paylarının çoğunluğunun devralınmasına ilişkin görüşmelere başladı. Hedef şirket ve ortakları ile iyi niyet, münhasırlık ve gizlilik sözleşmesi akdetti.
o RGYAS, Yönetim Kurulu %100 bağlı ortaklığı olan Göksu Gayrimenkul Yatırım İnşaat Turizm Sanayi ve Ticaret A.Ş.'nin, Ankara Ticaret Sicil Müdürlüğü nezdinde kayıtlı olan Mel 2 Gayrimenkul Geliştirme Yatırım İnşaat ve Ticaret A.Ş.'nin ve Mel 4 Gayrimenkul Geliştirme Yatırım İnşaat ve Ticaret A.Ş.'nin bütün aktif ve pasifleriyle birlikte bir bütün halinde şirket tarafından devralınarak tasfiyesiz infisahı suretiyle şirket bünyesinde kolaylaştırılmış usulde birleşmesine karar verdi.
o TCELL, bağlı ortaklıklığı CJSC Belarusian Telecommunications Network'ün (BeST) 1.322.959.530 BYN olan sermayesi, 1.363.865.668,50 BYN'ye çıkarıldı. Sermaye artırımına ait yeni pay alma hakkının tamamı ödendi. *Bültendeki haberler, Kamuyu Aydınlatma Platformu'na bugün saat 08:30'a kadar gelen haberleri kapsamaktadır
BİST 100 Teknik Analizi
BIST 100 endeksi, son işlem gününde 9.801 - 9.962 puan aralığında hareket etti ve günü %1,11 oranında değer kazanarak 9.951 puandan kapattı. Günü tepki alımlarıyla birlikte 9.900 seviyesinin üzerinde tamamlamayı başaran BIST-100 endeksi geçtiğimiz hafta genelinde ise %0,53 oranında değer kaybederek haftayı negatif bir performansla noktaladı. Teknik açıdan, 9.900 seviyesinin üzerinde gerçekleşen haftalık kapanışı olumlu bir sinyal olarak değerlendiriyoruz. Bu hafta endeksin bu seviye üzerinde tutunup tutunamayacağını yakından takip edeceğiz. Bugün özelinde ise 9.900 seviyesi destek bölgesi olarak izlenirken yukarı yönlü hareketlerde 10.000 seviyesi kritik bir direnç noktası olarak öne çıkıyor.
 
VİOP 30 Teknik Analizi
Şubat Vadeli Endeks 30 kontratı son işlem gününde 11.108- 11.321 puan aralığında hareket etti ve son işlem gününü 11.290 puandan tamamladı. Akşam seansı kapanışı ise 11.268 puandan gerçekleşti. Kısa vadede yukarı yönlü bir görünümün öne çıktığı endeks vadeli sözleşmesinde Cuma günü işlem hacmindeki artışı olumlu bir gelişme olarak değerlendiriyoruz. Ancak sözleşmede 10 günlük kısa vadeli hareketli ortalamanın gün içinde direnç olarak çalışması yükseliş hareketini kısmen baskıladı. Sözleşmede bugün 11.310 seviyesinin aşılması halinde yukarı yönlü hareketin ivme kazanmasını ve alım iştahının güçlenmesini bekliyoruz. Teknik açıdan bu seviyenin üzerinde kalıcılık sağlanması pozitif görünümün devamı açısından kritik olacaktır.
 
Teknik Analiz Hisse Önerileri
OYAKC
Kısa vadede yükselen tepe yapısının ön plana çıktığı OYAKC hissesinde kısa vadeli ortalamanın üzerinde süren kapanışı olumlu olarak yorumlarken bugün 26,00 TL direncinin aşılması hissede yukarı yönlü potansiyeli güçlendirebilir.
Hedef Fiyat: 26,50 TL
Zarar Kes: 25,20 TL


ISMEN
Cuma günü 100 günlük hareketli ortalamasından destek bularak kapanış gerçekleştiren ISMEN hissesinde, tepki alımlarının geldiği seviyeyi teknik açıdan anlamlı bir destek noktası olarak değerlendiriyoruz. Bugün, 43,30 TL seviyesi üzerindeki tutunmaların hız kazanması halinde, alımların güçlenmesini ve yukarı yönlü hareketin ivme kazanmasını bekliyoruz.
Hedef Fiyat: 43,50 TL
Zarar Kes: 41,50 TL
 
TABGD
Son işlem gününde 10 günlük hareketli ortalamasını aşarak kapanış gerçekleştiren TABGD hissesinde, artan işlem hacmini olumlu bir sinyal olarak değerlendiriyoruz. Bugün, 162,80 TL seviyesi üzerindeki tutunmaların devam etmesi halinde, alımların güçlenmesini bekleriz.
Hedef Fiyat: 169,50 TL
Zarar Kes: 162,80 TL


 PhillipCapital Menkul Değerler A.Ş.
  
 https://www.phillipcapital.com.tr/
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.