Yurt Dışı Piyasalar Günlük Bülten (ALB Yatırım)

Dolar Endeksinde Sert Yükseliş
DXY Sabah Saatlerinde 110 Dolar Seviyesini Zorluyor
 
Geçtiğimiz hafta ABD’de önemli veri setleri açıklandı. Cuma günü açıklanan Tarım Dışı İstihdam verisi beklentilerin çok üzerinde 256 bin olarak kaydedildi. İşsizlik oranı ise yüzde 4,1 olarak kaydedildi. Ekonomistlerin beklentisi ise 153 bin artış yönündeydi. Ortalama saatlik kazançlar aylık yüzde 0,3, yıllık ise yüzde 3,9 arttı. Bu veriler, riskli varlıklarda baskı ve tahvil satışlarına yol açtı. Piyasa, faiz indirimine yönelik beklentileri Ekim ayına çekti. JOLTS verisi ise beklenti olan 7,74 milyona karşın 8,09 milyon olarak gerçekleşti. ABD’de JOLTS açık iş sayısı, 6 ayın en yüksek seviyesine ulaştı. Tedarik Yönetim Enstitüsü (ISM), Aralık 2024’te hizmet sektörü Satın Alma Yöneticileri Endeksi’nin (PMI) aylık bazda 2 puan artışla 54,1’e yükseldiğini açıkladı. Bu değer, piyasa beklentisi olan 53,5’in üzerinde gerçekleşti. Endeks, hizmet sektöründeki büyümenin hızlandığını gösteriyor.
 
St. Louis Fed Başkanı Alberto Musalem, ekonomik görünümün değiştiğini ve yeni faiz indirimleri için dikkatli olunması gerektiğini vurguladı. Enflasyonun yüzde 2,5 ile yüzde 3 arasında kalma riskinin arttığını belirten Musalem, Eylül'den bu yana ekonomik verilerin güçlü geldiğini ifade etti. Faiz indirimlerinin kademeli olması gerektiğini söyledi. Musalem, bu yıl için iki faiz indirimi planlandığını ve mevcut faiz oranının uygun olandan biraz daha az kısıtlayıcı olabileceğini belirtti. Ayrıca, Trump yönetiminin tarifelerinin etkisiyle faiz duruşunun nasıl ayarlanacağı konusunda belirsizlik olduğunu kaydetti.
 
Bank of America, Citigroup ve Goldman Sachs, ABD'nin güçlü Aralık ayı istihdam verilerinin ardından Fed'in faiz indirim beklentilerini revize etti. Bank of America artık faiz indirimi beklemiyor ve bir artış olasılığını gündeme getiriyor. Citigroup, beş çeyrek puanlık indirim bekliyor ancak bunun Mayıs ayında başlayacağını belirtiyor. Goldman Sachs ise bu yıl üç yerine iki indirim öngörüyor. Ekonomistler, güçlü istihdam verileri ve enflasyon beklentilerinin artması nedeniyle Fed'in indirim döngüsünün sona erdiğini düşünüyor. Piyasalarda, 2025 sonuna kadar sadece 30 baz puanlık bir indirim fiyatlanıyor. Fed, Eylül'den bu yana politika faizini 100 baz puan düşürerek yüzde 4,25 - 4,5 aralığına çekmişti.
 
XAUUSD - Altın Teknik Analizi
Geçtiğimiz hafta ABD tarafı oldukça hareketliydi. Fed tutanakları, JOLTS verisi, PMI’lar, ADP… ancak son sözü Cuma günü Tarım Dışı İstihdam verisi söyledi. Beklenti olan 153k seviyesinin üzerinde 256 k artış gösterdi. Piyasa faiz indirimlerini revize etmeye başladı. Dolar endeksi 110 seviyelerinin hemen altında fiyatlanıyor. Öte yandan jeopolitik gelişmeler Trump ile birlikte devam ediyor. Gündemde Panama ve Grönland var. Merkez Bankalarının altına olan talebi biliniyor. Teknik tarafta ise 2700 dolar seviyesi direnç noktası olarak tanımlanabilirken 2665 dolar destek seviyesi olarak izlenebilir.
Dirençler: 2700 / 2715 / 2725
Destekler: 2672 / 2665 / 2650
 
XAGUSD Teknik Analizi
Ons gümüş tarafında sert geri çekilme. 200 günlük ortalamasını test etmesinin akabinde yukarı yönlü fiyatlanan kıymetli madende yeni işlem gününde satıcılı bir seyir izleniyor. Kıymetli maden tarafında sabah saatlerinde güçlü seyreden dolar endeksi ve ABD tahvilleri fiyatlama hareketlerinde etken olabilirler. Teknik tarafta ise yeni haftanın ilk işlem gününde yaşanan geri çekilme ile 50 ve 100 günlük ortalamaların yakınsadığı 30.30 seviyesi kıymetli metal için önemli bir eşik olarak görülürken, bu seviyenin üzerine geçilmesi durumunda 30.60 dolar direnç seviyesi olarak izlenebilir. 29.90 dolar ise destek seviyesi olarak takip edilebilir.
Dirençler: 30.30 / 30.60 / 31.00 / 31.40
Destekler: 29.90 / 29.60 / 29.45
 
EUR/USD Teknik Analizi
Parite için önemli bir hafta geride kaldı. Euro Bölgesinde enflasyonun Aralık ayında artış göstermesinin yanında ABD tarafında güçlü makro ekonomik veriler pariteyi şekillendiriyor. Cuma günü açıklanan Tarım Dışı İstihdam verisi sonrasında paritede yaşanan sert geri çekilme yeni haftanın ilk işlem gününde de devam ediyor. Dolar endeksi ise 110 seviyesinin hemen altında fiyatlanıyor. Teknik olarak sabah saatlerinde satıcılı bir seyir izleniyor. Aşağı yönlü hareketlerde 1.0200 ve 1.0150 destek seviyeleri olarak izlenebilir. Olası yukarı ivmelenmelerde ise 1.0260 ve 1.0300 direnç seviyeleri olarak hedeflenebilir.
Dirençler: 1.0260 / 1.0300 / 1.0345
Destekler: 1.0200 / 1.0150 / 1.0090
 
NAS100 Teknik Analizi
Nas100 tarafında geri çekilmeler devam ediyor. 17 Aralık tarihinde görmüş olduğu zirve seviyesinin ardından geri çekilme gösteren ve 100 günlük üssel ortalamasına yakın seviyelerde fiyatlama hareketi gösteren endeks kontratında aşağı yönlü hareketlerde 20985 ve 21220 direnç seviyeleri olarak izlenebilir. Geri çekilme hareketlerinde ise 20825 ve 20680 destek seviyeleri olarak izlenebilir.
Dirençler : 20985 / 21220 / 21345
Destekler : 20825 / 20680 / 20490
 
UKOIL Teknik Analizi
Geçtiğimiz Cuma günü açıklanan Tarım Dışı İstihdam verisinin ardından sert değer kazanımı ile 80 doların altında hafta kapanışı yapan UKOIL’de yeni haftanın ilk işlem gününde gapli açılış sonrası geri çekilmeler gözüküyor. Sabah saatlerinde 81.46 dolara kadar yükselen petrol için yukarı yönlü hareketlerin devam etmesi durumunda 82.00 ve 82.45 direnç seviyeleri olarak izlenebilir. Olası geri çekilmelerde ise 80.75 ve 79.80 destek seviyeleri olarak hedeflenebilir.
Dirençler : 82.00 / 82.45 / 83.05
Destekler : 80.75 / 79.80 / 78.70


  Alb Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
  www.albyatirim.com.tr
 

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.