Uluslararası piyasalar (Gedik Yatırım)

Başkan Donald Trump'ın hafta sonu önemli ticaret ortaklarına kapsamlı tarifeler taahhüdünü devreye sokmasının ardından Dolar endeksi Pazartesi günü %1'in üzerinde yükseldi ve yaklaşık 109,8'e çıkarak iki yıllın zirve seviyelerine yaklaştı. Bu da enflasyonda olası bir canlanma konusunda endişelere yol açtı. ABD, Meksika ve Kanada'dan gelen mallara %25 tarife ve Çin'den yapılan ithalata %10 vergi getirdi. Buna karşılık Kanada kendi tarifelerini duyurdu. Kanada karşılık olarak ABD ile ticaretine konu olan yaklaşık 107 milyar dolarlık ithalat tarifesi uygulama kararı verdi. Meksika ise bir karşılık üzerinde çalışıyor. Trump ayrıca, AB mallarına da tarife uygulanacağını açıkladı. Çin DTÖ'ye dava açacağını belirtti. Tarife haberleri sonrası, piyasalarda Fed’in faiz oranı indirimi beklentileri azaldı. Piyasalar artık bu yıl yaklaşık 41 baz puanlık gevşeme bekliyorlar. Bu hafta yatırımcılar Cuma günü yayınlanacak olan Ocak ayı tarım dışı istihdam raporunu takip edecek. Dolar genel olarak güçlendi ve Kanada doları, Meksika pesosu ve diğer riske duyarlı para birimleri en büyük düşüşleri gördü. Asya borsaları önemli kayıplarla haftaya başladı. Japon Nikkei endeksinde kayıplar 3%’e yaklaştı ABD endeks vadelileri de haber etkisiyle kayıplarını öne çıkardı. Nasdaq tarafında düşüşler de 3%’e yaklaştı. Bugün ISM İmalat PMI verisi takip edilecek. Beklenti imalat aktivitesinin 49,3 ile Aralık ayına göre daralma hızında değişim olmayacağı yönünde.

 

Avrupa piyasaları, ABD Başkanı Donald Trump'ın Meksika, Kanada ve Çin'e gümrük vergileri getirmesinin ve bunları AB ve İngiltere'ye genişletmekle tehdit etmesinin ardından Pazartesi günü sert bir düşüş yaşadı. Stoxx 50 %2'nin üzerinde ve Stoxx 600 yaklaşık %1,5 düştü. Trump, AB'nin ticaret uygulamalarını eleştirerek AB mallarına gümrük vergilerinin yakın olduğunu doğruladı. AB kesin bir yanıt vereceğine söz verdi. Otomobiller ve yedek parçalar sert bir darbe aldı ve %4'ün üzerinde düşüş yaşadı.Bu şirketlerin Eylül 2022'den bu yana en büyük günlük düşüşleri oldu. Volkswagen %6, Porsche %4,5, Daimler Truck %5,5, Mercedes-Benz %4,3 ve BMW %4,5 düştü. Büyük şirketler arasında LVMH %2,3, SAP %1,8, Hermès %2 ve ASML Holding %3 düştü.

 

Euro Bölgesi'ndeki yıllık enflasyon oranı, Aralık ayındaki %2,4'ten Ocak 2025'te %2,5'e yükselerek, %2,4'lük piyasa beklentilerinin biraz üzerine çıktı. Bu, Temmuz 2024'ten bu yana en yüksek enflasyon oranıydı ve esas olarak enerji maliyetlerindeki keskin bir hızlanma (Aralık ayındaki %0,1'e karşı %1,8) ile desteklendi. Öte yandan, enerji dışı endüstriyel malların enflasyonu %0,5'te sabit kalırken, hem hizmetler (%3,9'a karşı %4,0) hem de gıda, alkol ve tütün (%2,3'e karşı %2,6) için fiyat artışları yavaşladı. Değişken gıda ve enerji fiyatlarını hariç tutan çekirdek enflasyon oranı, %2,6'lık piyasa tahminlerinin biraz üzerinde, ancak yine de 2022 başından bu yana en düşük seviyesinde, üst üste beşinci ay %2,7'de sabit kaldı.

 

Önemli Şirket Haberleri:

 

ABD Başkanı Donald Trump’ın Meksika, Kanada ve Çin’e kapsamlı gümrük tarifeleri getirmesi, küresel bir ticaret savaşı korkusunu tetikleyerek pazartesi günü otomobil üreticileri ve büyük teknoloji hisselerinde sert satışlara yol açtı. Otomobil üreticileri arasında General Motors hisseleri %6,4, Ford %3,8 ve Tesla %2,9 değer kaybederken, ABD’de işlem gören e-ticaret şirketlerinden PDD Holdings %4,5, Alibaba ise %1,9 düştü. Büyük teknoloji hisselerinde de sert kayıplar yaşandı; Microsoft %1,5, Apple %1,9 ve Amazon %2,3 oranında geriledi.

 

Stratasys (SSYS) hisseleri %7 yükseldi. Şirket, 4. çeyrek için gelirin 150,1 milyon ila 150,5 milyon dolar arasında olacağını tahmin ettiğini açıkladı. Şirketin sunduğu rehberlik 149,88 milyon dolarlık piyasa beklentisini aştı. Şirket ayrıca, 8,1 milyon ila 8,6 milyon dolar arasında net gelir, 14,2 milyon ila 14,6 milyon dolar arasında FAVÖK ve pozitif nakit akışı bildirdi. Şirket, 4. çeyrek sonuçlarını 5 Mart 2025’te açıklayacak.(Olumlu)

 

Shopify (SHOP) CEO’su Tobi Lutke, Kanada Başbakanı Justin Trudeau’nun, Trump’ın Kanada’ya uyguladığı %25’lik tarifelere misilleme olarak benzer vergiler getirmesini eleştirdi. Trump, yasa dışı göç ve fentanil nedeniyle ulusal güvenlik kaygılarını öne sürerek Kanada ve Meksika’dan gelen çoğu ürüne ek vergiler getirdi. Trudeau ise buna karşılık, 105 milyar dolardan fazla ABD ithalatına (alkol, giyim ve otomobil gibi ürünler dahil) tarife koydu. Lutke, bu misilleme savaşının Kanada ekonomisine ABD’den daha fazla zarar vereceği konusunda uyardı. Shopify hisseleri bu gelişmelerle %6 düştü. (Olumsuz)

 

Bugün Bilanço Açıklaması Beklenen Önemli Şirketler: Palantir,Mizuho Financial Group ,
NXP Semiconductors,IDEXX Laboratories, Equity Residential

  Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
  www.gedik.com

                                     ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.