Piyasaya Yön Veren Güncel Finans Haberleri

Rapor linki : https://atayatirim.com.tr/arastirma-raporlari-detay?reportId=13134


Dün zayıf açılışla birlikte gün boyunca etkili olan satış baskısı, Şubat vadeli Endeks 30 sözleşmesinde %1,41 oranında bir değer kaybına yol açtı ve günü 11.515 seviyesinden kapattık.

Son iki gündür süren bu satışların teknik göstergelerde belirgin bir bozulmaya neden olduğunu görüyoruz. Geçtiğimiz hafta üzerinde hareket ettiğimiz 22 ve 50 günlük hareketli ortalamaların altındaki kapanış, görünümdeki zayıflığı maalesef teyit ediyor.

Bugüne gelirsek, zayıf bir açılış bekliyoruz. İlk destek noktası olarak 11.430 seviyesini takip edeceğiz. Bu seviye, kısa vadeli yükselen kanalın alt bandına denk geliyor. Eğer bu seviyenin üzerinde kalmayı başarabilirsek, bir denge arayışı ile birlikte gün içinde tepki hareketleri görebiliriz.

Öte yandan, olası yükselişlerde dün ara destek olarak izlediğimiz ancak altında kapanış yaptığımız 11.580 seviyesi artık direnç olarak karşımıza çıkacak. Tepki hareketlerinin anlamlı bir şekilde güçlenebilmesi için ise 11.580'in üzerinde bir kapanış görmemiz şart.

Özetle, bugün biraz daha temkinli olacağız ve destek-direnç seviyelerini yakından izleyerek tepki denemelerine odaklanacağız.



  Ata Yatırım Araştırma
  Ata Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.
  www.atayatirim.com.tr/

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

ABD'de Kasım ayında beklenmedik şekilde artan iş ilanlarına karşın işe alımlarda düşüş yaşandı.
Bu durum, işgücü piyasasının, muhtemelen FED'in faiz oranlarını düşürmek için acele etmesini
gerektirmeyecek bir hızda yavaşlamaya devam ettiğini gösteriyor. Ekim ayındaki 1,12'den fazla
olan her işsiz kişi için 1,13 iş ilanı vardı. İşsizlik oranına göre boş pozisyonlar, COVID-19
salgınından önceki 1,2 ortalamasının hemen altında. Bir yıl önce 1,43'tü. Bu veriler ekonominin
tam istihdama yaklaştığını, ondan uzaklaşmadığını gösteriyor. Fed faiz oranlarını düşürmek için
acele etmek için bir neden bulamayacak, işgücü piyasasının buna ihtiyacı yok.
Çalışanlar işlerinde kalıyor, işten ayrılanların sayısı 218.000 azalıyor, bu da ücret fiyat baskıları
ve genel enflasyon için iyiye işaret. Ancak enflasyon közleri yanmaya devam ediyor.
ISM anketi, hizmet sektöründe faaliyet gösteren işletmelerin girdiler için ödedikleri fiyatların
Aralık ayında iki yıllık zirveye yaklaştığını gösterdi. Fed, 17-18 Aralık politika toplantısında
referans gecelik faiz oranını 25 baz puan düşürerek %4,25-%4,50 aralığına çekti. Politika oranı,
enflasyonu bastırmak için 2022 ve 2023'te 5,25 puan artırıldı. Vergi indirimleri ve daha az sıkı
düzenleyici ortam umutları, ISM'nin üretim dışı satın alma yöneticileri endeksinin Aralık ayında
Kasım ayındaki 52,1'den 54,1'e yükselmesine yardımcı olsa da, iş dünyasından gelen anekdotlar,
tarifelerle ilgili endişelerin arttığını gösteriyor.
ABD'de dış ticaret açığı Kasım ayında genişledi. Ticaret açığının Ekim ayında revize edilen 73,6
milyar dolardan %6,2 artarak 78,2 milyar dolara çıktığını açıkladı. Bunda, işletmelerin seçilmiş
Başkan Donald Trump'ın ithalata yönelik gümrük vergilerini artırma tehditlerinden endişe
duyması etkili oldu. Bu durum, ihracatın rekor seviyeye çıkmasını fazlasıyla telafi etti. Aralık
ayında ithalattaki artış eğiliminin devam etmesi halinde, dördüncü çeyrekte ticaretin ekonomik
büyümeyi yavaşlatma olasılığı bulunuyor. Trump 2.0 tam olarak devreye girmeden önce
ithalatçıların stoklamak için daha fazla mal getirdiğine dair kanıtlar var.
Dün verilerin güçlü bir ekonomiye işaret etmesinin ardından dolar güçlendi ve 10 yıllık Hazine
tahvili faizi sekiz ayın en yüksek seviyesine ulaştı. CME FedWatch aracına göre, piyasalar şu
anda 2025 yılında Fed'in sadece bir faiz indirimi yapma olasılığını fiyatlıyor. Aralık ayındaki iki
faiz indirimi ise düşüş gösteriyor. Piyasa şimdi Fed'in politika yoluna dair daha fazla ipucu için
Cuma günü açıklanacak ABD tarım dışı istihdam raporunu bekliyor. Bugün ise ADP istihdam
rakamları ve Fed'in Aralık toplantısının tutanakları da yatırımcıların radarında.
Avrupa Merkez Bankası'nın yaptığı anket, Euro Bölgesi hanelerinin Kasım ayında enflasyon
beklentilerini artırdığını gösterdi. Bu durum, yıllardır süren yüksek enflasyonun hanelerin
psikolojisini hala etkilediğini gösteriyor. Avrupa Merkez Bankası (ECB), fiyat artışını %2 hedefinin
hemen üzerine düşürdükten sonra faiz oranlarını istikrarlı bir şekilde düşürmeye devam ediyor
ancak Pazartesi günü açıklanan Alman enflasyon verileri de dahil olmak üzere son
göstergelerden bazıları, mücadelenin henüz bitmediğini gösteriyor. Avrupa Merkez Bankası'nın
Tüketici Beklentileri Anketi'ne katılanların medyanı, Ekim ayındaki %2,5'lik orana kıyasla Kasım
ayında gelecek 12 ayda fiyatların %2,6 artacağını öngörüyor. Bu, üst üste ikinci artış anlamına
geliyor. ECB daha önce bu seviyeleri %2 hedefinin "etrafında" olarak değerlendirmişti, dolayısıyla
bu son anketin tek başına borçlanma maliyetlerini düşürme niyetini değiştirmesi pek olası
görünmüyor. Ancak yatırımcıların merkez bankasının haziran ayına kadar faiz oranlarını dört kez
düşürebileceğine olan güveni azaldı.
Petrol’u bugün biraz irdeleyelim. Petrol fiyatları, Rusya'da petrol üretiminin Aralık ayında günlük
ortalama 8,971 milyon varil olarak ülke hedefinin altında kalması ve OPEC üyelerinden gelen
arzın daralmasıyla petrol üretimi iki aylık artışın ardından Aralık ayında düştü. BAE'ndeki saha
bakımı, Nijerya'daki üretim artışını ve grubun diğer yerlerindeki kazanımları telafi etti.) bu sabah
yükselişte. Diğer taraftan da İran'ın Çin'e yaptığı ham petrol ihracatında bazı küçük arz kesintisi
risklerini fiyatlamaya başladığını görmekteyiz. Yaptırımlar nedeniyle arz sıkıntısı yaşanacağı
endişeleri, Orta Doğu petrolüne olan talebin artmasına neden oldu. Suudi Arabistan'ın Şubat
ayında Asya'ya yönelik petrol fiyatlarında üç ay içinde ilk kez artış yaşanmıştı.
Ekonomik cephede ise; ABD’de Kasım ayı JOLTS verileri, son istihdam raporlarıyla
birleştirildiğinde, işgücü piyasasının pandemi öncesi normlara döndüğünü gösteriyor ki bu da
ekonomik faaliyetin genişlediğine ve buna bağlı olarak petrol talebinde büyümeye işaret ediyor.
Sonuç olarak da Brent ham petrolü %0,42 artışla varil başına 77,37 dolara ve ABD Batı Teksas
Ara Petrolü %0,57 artışla 74,67 dolara yükseldi.

 A1 Capital Menkul Değerler A.Ş.
 www.a1capital.com.tr
 

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

İlk önemli destek olarak izlediğimiz 10,050 seviyesinin
aşağı geçilmesi zayıflama sinyali olarak değerlendiriyoruz
...
Endekste 9,750 üzerinde karşılanan geri çekilme hareketinin
ardından geçtiğimiz hafta yeniden güç kazanan yukarı
hareketin, seans içi ilk önemli destek noktası olarak
izlediğimiz 10,050 seviyesini aşağı kırdığını gözlemliyoruz.
Salı gününü kapanışa doğru artan satış baskısının ardından -
% 1.13 oranında değer kaybıyla 9,972 puandan tamamlayan
BIST 100 Endeksi'nde, 10,050 desteği altındaki seyri
piyasada yeniden zayıflama sinyali olarak değerlendiriyoruz.
Zayıf seyrin devamıyla güne başlayacak olan piyasada, 9,950
seviyesini seans içi ilk önemli destek noktası olarak izliyoruz.
İlk etapta 9,950 üzerinde dengelenmeye çalışacak piyasada,
bu noktanın aşağı geçilmesi durumunda ise 9,750 seviyesine
doğru satış baskısının devam edebileceğini düşünüyoruz.
Yukarı ataklarda ise 10,250 seviyesini kritik teknik nokta
olarak izlemeyi sürdürüyoruz. Endeksin yukarı eğiliminde orta
vadeli olarak güç kazanabilmesi için 10,250 direnç noktasının
aşılması gerekiyor. Böyle bir gelişme ilk etapta 10,800 olmak
üzere 11,252 zirve noktasını hedefleyecek bir yükseliş
penceresi açabileceğini düşünüyoruz.


 Yapı Kredi Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.ykyatirim.com.tr

***
                 Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

11,750 direnci baskı oluşturuyor ...
Endeks 30 Şubat Vadeli Kontratın geçtiğimiz hafta
11,250 ara desteği üzerinde oluşturduğu yukarı
hareketin, 11,750 ara direnç noktasından satış baskısı
ürettiğini gözlemliyoruz.
Salı gününü kapanışa doğru artan satış baskısının
ardından -% 1.36 oranında değer kaybıyla 11,537
puandan tamamlayan piyasada, seans içi geri
çekilmelerde 11,500 seviyesini ilk önemli destek
noktası olarak izliyoruz. Zayıf seyrin devamıyla güne
başlayacak olan piyasada, endeksin kısa vadeli taban
oluşumuna yönelik bir hareket gerçekleştirebilmesi için
11,750 direncinin aşılması gerekiyor. Bu durumda ilk
etapta 12,000 olmak üzere, 12,250 hedefine yönelik
bir potansiyel gündeme gelebilir.
Geri çekilmelerde 11,500 altındaki olası hareketlerin
ise ara yükseliş denemelerinin ardından piyasada
yeniden zayıflama sinyali oluşturabileceğini göz
önünde bulunduruyoruz. Böyle bir gelişme ise 11,250
ve 11,000 risklerini yeniden gündem getirecektir.


 Yapı Kredi Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.ykyatirim.com.tr

***
                 Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

BIST100
Endeks, dünkü işlem gününe 6,22 puan düşüşle 10079
puandan başladı. Gün sonunda da %1,13 değer kaybı ile
9972 seviyesinden kapanış gerçekleştirdi. Endekste, gün
içinde 9972-10095 bandında hareket gözlendi.
Borsa İstanbul, 94,4 Milyar TL işlem hacmi ile günü
noktaladı. 31 şirket günü pozitif olarak sonlandırırken, 68
şirket negatif olarak kapattı.
En çok artan sektör endeksi; “Spor, Kobi-Sanayi ve
Madencilik” olurken, en çok düşen sektör endeksi;
“Bankacılık, Gıda-İçecek ve Aracı Kurumlar” oldu.
Endekse puan bazında en yüksek pozitif etki; Aselsan, Tav
Havalimanları ve Tekfen Holding hisselerinden, en yüksek
negatif etki ise; Akbank, Türk Havayolları ve Yapı Kredi
Bankası hisselerinden geldi.
Önceki üç işlem günündeki yükselişinin ardından dün satış
baskısına maruz kalan endekste 22 günlük ortalamasına
yaklaşsa da üzerinde seyretmeye devam ediyor.
Günün en düşük seviyesinden tamamlayan endeksin,
günlük grafiğinde teknik göstergelerini incelediğimizde
indikatörlerdeki aşağı yönlü hareketlerin yanında kısa vadeli
göstergesi Stokastik’in SAT sinyali üretmesi olumsuz
görünümü destekliyor.
Bundan dolayı bugünde geri çekilmelerin devamında 9960
destek seviyesinde tutunamadığı takdirde 9850 ve 9745
seviyelerini alt destekler olarak izleyebiliriz.
Olası tepki alımları ile başlaması ve satışların
karşılanabildiği durumda ilk etapta 10036 direnç seviyesini
takip edebiliriz.
Bu seviyenin üzerine yerleşmesiyle 10200 seviyesine kadar
yükselişler hızlanabilir.
DESTEK 9960 9850 9745
DİRENÇ 10036 10200 10320

 A1 Capital Menkul Değerler A.Ş.
 www.a1capital.com.tr
 

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Rapor ektedir.

 A1 Capital Menkul Değerler A.Ş.
 www.a1capital.com.tr
 

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

F_XU0300225 “Şubat 2025 Vade Endeks 30 Sözleşmesi”
Güne negatif başlayan, gün içinde ise yatay volatil hareket eden
Şubat Vadeli 30 Sözleşmesi, haftanın ilk işlem gününde de olduğu
gibi kapanış saatlerine yakın satış baskısına maruz kaldı. Bu sert
satış baskısı eşliğinde sözleşme günü %1.55’lik değer kaybı ile
11537.00 seviyesinden tamamladı.
Pazartesi gün yaşanan sınırlı değer kaybına rağmen 22 ve 50
günlük üssel ortalamalarının üstünde tutunmayı başaran
sözleşme, son işlem günündeki kayıp eşliğinde bu iki
ortalamasının da altına düştü. Aynı zamanda geçen hafta üstünde
kapanış gerçekleştirdiği, daha önce birçok kez direnç olarak
çalışmış 11672 seviyesinin de üstünde de kalmayı başaramadı.
Haberlere baktığımız zaman ise JPMorgan ve Bank of America’nın
TCMB analizlerini görüyoruz. Enflasyon ve asgari ücret hakkındaki
yorumlarının ardından JPMorgan Kurum ekonomistleri, daha az
toplantı yapması beklenen TCMB'nin 2025 yılında 3 kez 250 baz
puan, 5 kez 200 baz puanlık indirime gitmesini bekliyor. Yılsonu
politika faizi tahmini ise yüzde 30. Bank of Amerika da beklentileri
doğrultusunda a TCMB'nin Aralık ayı toplantısında olduğu gibi
Ocak ayında da faiz oranlarında 250 baz puanlık bir faiz indirimi
yapacağı öngörüldü. Bank of America, TCMB'nin bu yıl 250 baz
puanlık faiz indirimini yedi kez tekrar etmesini beklediğini ve yıl
sonunda faizleri yüzde 30 seviyesine düşüreceğini öngördü.
Faizlerin bu beklentilere paralel şekilde inmesi ekonomiye ve
piyasalara olumlu etki edecektir.
Teknik göstergelere baktığımız zaman ise bu geri çekilme
eşliğinde tamamının negatif sinyaller ürettiğini gözlemliyoruz.
Pozitife gittikçe yaklaştığından bahsettiğimiz orta vadeli indikatör
MACD tekrardan yönünü aşağı çevirmiş durumda. Bu orta vadeli
indikatörün yanına kısa vadeli indikatörlerin de SAT sinyali
üreterek katıldığını görüyoruz. Aynı zamanda momentumda
yaşanan düşüş de geri çekilmenin bir süre daha sürebileceğini
düşündürüyor.
Beklentimiz paralelinde, 11237 seviyesi üzerinde mevcut
pozisyonlar korunabilir. Geri çekilmenin devamı ve olası bir 11237
seviyesinin altına düşülmesi durumunda 11051 ve 10788
seviyeleri alt destekler olarak izlenebilir.
Ancak seyrin tekrardan alıcılıya dönmesi ve sözleşmenin yükselişe
geçmesi durumunda ise 12019 ve 12264 seviyeleri ilk ara
dirençler olarak takip edilebilir.
DESTEK 11237 11051 10788
DİRENÇ 12019 12264 12599

 A1 Capital Menkul Değerler A.Ş.
 www.a1capital.com.tr
 

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Hafta başından bu yana hem içeride hem de dışarıda varlık fiyatlarına yön verebilecek önemde bir gündem maddesi bulunmazken açıklanan sınırlı sayıdaki makroekonomik verinin ise risk iştahını daraltan bir tablo çizdiğini gördük. Bu çerçevede ABD’de ISM hizmet endeksi ve JOLTS açık iş sayısının tahminleri aşması Fed’den faiz indirimi beklentilerinin gözden geçirilmesine neden oldu. Günün büyük bölümünde sakin seyreden ancak kapanışa doğru ise giderek daha fazla baskı altında kalan BIST-100 endeksi ise 10.000 puanın altına geriledi. İçeride gündem bugün de sakin seyrini korurken öne çıkan tek konu başlığını Aralık ayı hazine nakit dengesi oluşturuyor. Fakat verinin anlamlı bir etki yaratmasını beklememek gerekir. ABD’de Fed tutanaklarının açıklanacak olması ise verilecek mesajları görmek isteyebilecek küresel piyasaların günü ağırlıklı olarak bant hareketi ile geçirmesine neden olabilir. Fed’in çizeceği resme bağlı olarak haftanın geri kalanında içeride de daha net bir tablo oluştuğunu görebiliriz.

 ÜNLÜ Menkul
  unlumenkul.com
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.