Piyasaya Yön Veren Güncel Finans Haberleri

Teknik Analiz: S&P 500 CFD endeksi 6100 seviyesinden gelen düzeltme sonrası 5915 desteğinde tutunmayı başardı. Endekste 5915 seviyesinin üzerindeki kalıcılığın devam etmesi halinde yukarı yönde oluşabilecek hareketlerde 50 günlük hareketli ortalama direncinin bulunduğu 6007 seviyesi aşılabilir ve 6050 seviyesi test edilebilir. Aşağı yönde oluşabilecek hareketlerde 5915 desteğinin kırılması ve bu seviye altında gün sonu kapanışları gelmesi durumunda ise 5875 ve 5800 seviyelerinden tepki alımları gelebilir.

 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Piyasalarda Bugün
 
ABD borsaları yeni yılda yüksek değerlemelerle karşı karşıya kalırken, piyasalarda büyük bir fiyat hareketinin tetikleyicisinin ne olacağı konusunda endişeler ön planda. Yıl sonu satış baskıları, likiditenin azalması ve yatırımcıların karlarını realize etmesiyle daha da arttı. Tatil öncesinde S&P 500 %0,4, Nasdaq Composite %0,1 gerilerken, Dow 30 puan düştü.Tipik yıl sonu rallisi olarak bilinen "Santa Claus" etkisi bu kez gerçekleşmedi ve yatırımcıların dikkati, özellikle Fed'in alacağı kararlar ve yüksek faiz oranlarının uzun süre devam etme ihtimali göz önüne alındığında, piyasanın 2025'te momentumunu sürdürüp sürdüremeyeceğine kaydı. Bu yıl %179 değer kazanan Nvidia, yatırımcıların karlarını realize etmesiyle %2,4 değer kaybederken, yılbaşından bu yana %63 artan Tesla da %3,7 geriledi.
 
Yeni yılın ilk işlem gününde Asya endekslerinde satış baskısı ön plandaydı. Çin endeksleri, açıklanan Caixin imalat PMI verisinin imalat aktivitesindeki genişleme hızının yavaşladığın işaret etmesi ile yeni yıla satışlarla başladı. Öte yandan ABD ile ticaret tarifleri konusundaki olumsuz beklentiler endişelerin canlı kalmasına neden olurken, ABD endeks vadelileri pozitif momentum ön planda. ABD'de New Orleans'ta yeni yılı kutlayanlara yönelik saldırı ve Trump'ın Las Vegas'taki otelin önünde Cybertruck patlaması ile iç güvenlik endişeleri artış gösterdi. Bugün ABD tarafında ekonomi takvimi bakımından PMI verileri takip edilecek, nihai veri olmaları sebebiyle varlık fiyatlamalarına etkisi sınırlı olabilir.
 
Avrupa piyasaları, 2025'in ilk işlem gününde düştü. Stoxx 50 %0,9 ve Stoxx 600 endeksi %0,2 geriledi. Petrol ve gaz sektörü Çin ekonomisindeki yönelik iyimser beklentiler nedeniyle %1 yükselirken, bankalar ve otomobil üreticileri %1,5'ten fazla düşüş yaşadı. Öte yandan, Stoxx 600, 2024 yılı boyunca %5,9 değer kazandı. Sektörler arasında bankalar yıl genelinde %25 oranında getiri sağlarken, gıda ve otomotiv sektörleri %12 oranında geriledi. Genel olarak Avrupa hisse senetleri, Eylül ayında zirve seviyelere ulaşmasının ardından ivme kaybetti. Bu durumu, ABD Başkanı seçilen Trump'ın uygulayacağı gümrük tarifelerine ilişkin endişeler ve Fransa ile Almanya'daki siyasi istikrarsızlıklar tetikledi. Genel olarak, Avrupa'nın elde ettiği mütevazı kazançlar, tarihsel ortalamalarının gerisinde kalırken, 2025'e güçlü bir başlangıç için beklentiler, devam eden riskler nedeniyle belirsizliğini koruyor.
 
Önemli Şirket Haberleri:
 
Alibaba Group Holding (BABA) Sun Art Retail Group Ltd.'deki hisselerini özel sermaye firması DCP Capital'a yaklaşık 1,58 milyar dolara satmayı kabul etti. Bu karar Alibaba'nın, işini basitleştirme ve temel e-ticaret operasyonlarına odaklanma yönündeki hamlelerine devam ettiğini gösteriyor.Alibaba, yakın zamanda bir mağaza zinciri olan Intime'daki hissesini benzer şekilde, Youngor Group liderliğindeki bir konsorsiyuma 1,3 milyar dolarlık önemli bir zararla satmıştı.(Olumsuz)
 
Japonya Merkezli çelik üreticisi Nippon Steel, US Steel (X)'in ABD hükümetine üretim kapasitesinde yapılacak herhangi bir azalma üzerinde veto hakkı verme teklifinde bulundu. Bunun, Nippon Steel'in Amerikan şirketi US Steel'i devralma için Başkan Joe Biden'ın onayını kazanmak adına yaptığı bir hamle olduğu konuşuluyor.(Olumlu)
 
Çinli elektrikli araç üreticisi NIO (NIO), yıllık bazda %72,9'luk bir artışla Aralık 2024'te 31.138 araç teslimatı gerçekleştirerek rekor kırdığını açıkladı. NIO, 2024'ün dördüncü çeyreğinde toplamda 72.689 araç teslim etti. 31 Aralık 2024 itibarıyla toplam teslimat sayısı ise 671.564'e çıktı. Olumlu)
 
Çinli otomotiv devi BYD (BYDDY), 2024'te art arda üçüncü ayda 500.000 sınırını aşarak Kasımda yıllık bazda %50,95'lik bir artışla 514.809 Yeni Enerji Aracı (NEV) sattı. (Olumlu)




  Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
  www.gedik.com

                                     ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Takasbank Çek Takas Sistemi'nde, işlem gören çeklerin ve bu çeklerden karşılıksız
kalanların adet ve tutarlarına ilişkin oranlarına ilişkin Aralık ayı istatistikleri
yayınladı.

 Bir önceki ay 632 milyon 246 olan toplam ibraz edilen çek adedi geçen ay
1 milyon 415 bin olurken, toplam ibraz edilen çek tutarı 384 milyar 380 milyon
TL'den 648 milyar 282 milyon TL'ye çıktı.

 İbrazında karşılıksız kalan çek adedi ise 11 bin 480'den 24 bin 729'a, ibrazında karşılıksız
kalan çek tutarı 8 milyar 329 milyon TL'den 17 milyar 387 milyon TL'ye çıktı.

Kuruluştan yapılan basın açıklaması aşağıda bulunuyor:
 
  
2024/2025 iş yılı ürün alım kampanyasının sonuna yaklaşan Marmarabirlik, 3 Ocak 2025 tarihinde ortaklara 200 milyon TL beşinci dilim ödemesi yapacak.
Marmarabirlik, 14 Aralık-27 Aralık tarihleri arasında teslim edilen ürün bedellerinin yüzde 50'sinin karşılığı olarak ortaklara, 3 Ocak 2025 Cuma günü (yarın) 200 milyon TL ödeme gerçekleştirecek. Ortaklar beşinci dilim ödemelerini Ziraat Bankası ATM'lerinden alabilecekler. Bu ödeme ile birlikte ortaklara toplam 1 milyar 441 milyon TL ödeme yapılmış olacak. Marmarabirlik'te alımların başladığı 21 Ekim 2024 tarihinden bugüne (2 Ocak 2025 tarihi dahil olmak üzere) toplam 55 bin ton ürün alımı gerçekleştirildi.
Tüm kooperatif bölgelerinde alımların devam ettiğini ifade eden Yönetim Kurulu Başkanı Hidamet Asa, bazı kooperatiflerde alımların sonuna doğru yaklaşıldığını söyledi. Hasatın 15-20 Ocak 2025 tarihine kadar devam edeceğini belirten Başkan Asa, ürün bedeli ödemelerinin daha önceden açıklanan takvime göre ortakların hesabına yatırıldığını belirtti. Başkan Asa, "2024/2025 iş yılı hasat döneminin sonuna geldiğimiz şu günlerde, gerçekleşen ürün alım miktarı ve üreticiye yapılan ödemeler Marmarabirlik'in gücünü göstermektedir. Marmarabirlik, Cumhuriyet tarihinin en yüksek rekoltesinin gerçekleştiği ve geçtiğimiz yılın üç katı rekoltesinin olduğu böyle zor bir yılda üreticinin yanında olmaya devam etmiştir" şeklinde konuştu.

Kuruluştan yapılan basın açıklaması aşağıda bulunuyor:

Küresel piyasalar, ABD Merkez Bankası’nın (FED) eylül ayından beri 3 kez faiz indirmesiyle birlikte 2025 yılıyla birlikte yeni bir döneme giriyor. Türkiye’de de Merkez Bankası, 22 ay sonra ilk kez olarak 26 Aralık’ta faiz indirimine giderken, 2025’te indirimlerin devam etmesi bekleniyor. Düşen faiz oranları, yatırım ortamında olumlu etki yaparken, kısa vadeli yatırımların yerini uzun vadeli yatırımlara bırakacağı yeni bir dönem bekleniyor.
Yüksek faiz ortamında bile büyümesini sürdüren uzun vadeli yatırımların önemli adresi alternatif yatırım fon pazarındaki büyümenin, 2025’de düşük faiz ortamında hızlanacağına yönelik beklentiler arttı.
Türkiye’de alternatif yatırım araçları şemsiyesi altında girişim sermayesi ve gayrimenkul yatırım fonları (GSYF ve GYF) bulunuyor. Hem portföy büyüklüğü hem de ihraç ettiği GSYF ve GYF sayısı bakımından alternatif yatırım sektöründe yaklaşık yüzde 22 payla lider olan RePie Portföy Yönetim Kurulu Başkanı Dr. M. Emre Çamlıbel, Türkiye’de alternatif yatırım fonlarındaki büyümenin dünya ortalamasının çok üzerinde olduğunun altını çizdi.
Dünya alternatif yatırım pazarı 30 trilyon dolara gidiyor
Çamlıbel, “Yatırımcılar yüksek enflasyon ve dalgalı piyasa ile şekillenen atmosferde hisse, tahvil ve değerli metallerden oluşan portföylerini alternatif yatırım araçlarıyla dengeledi. Dünya alternatif yatırım pazarının geçen yıla göre yüzde 5 daha büyüyerek bu seneyi 23,21 trilyon dolar seviyelerinde kapatacağı öngörülüyor. 2030 yılında bu rakamın 30 trilyon dolara ulaşması bekleniyor. Türkiye’de alternatif yatırım fonları pazarında ise çok daha hızlı bir artış görüyoruz. Türkiye alternatif yatırım fonları piyasası 2024’te yüzde 89 büyüyerek 388 milyar liraya ulaştı. Faiz indirimi süreciyle bu büyümenin daha da hızlanmasını ve 2025 yılında pazarın büyüklüğünün 500 milyar lira barajını geçmesini bekliyoruz” açıklamasını yaptı.
Çamlıbel’in verdiği bilgilere göre 2024 yılında GSYF’lerin toplam büyüklüğü yıl başına göre yüzde 86 artarak 240,7 milyar lira, GYF’lerin toplam büyüklüğü de yüzde 95 artışla 148,2 milyar lira düzeyine ulaştı.

Kurumların ardından bireysel yatırımcı da alternatife yöneliyor
Dünyada kurumsal yatırımcıların portföylerinin yaklaşık yüzde 35’ini alternatif yatırım araçlarında tuttuğu bilgisini veren Dr. Çamlıbel, “Türkiye’de alternatif yatırım fonlarına yatırım yapan kurumlar arasında bireysel emeklilik sistemleri (BES) başı çekiyor. Yapılan araştırmalardan biliyoruz ki alternatif yatırım araçlarıyla dengelenmiş bir portföy, geleneksel bir portföye göre daha fazla getiri sağlıyor. Bu sebepledir ki bireysel yatırımcılar da alternatif yatırım fonlarına giderek daha çok yöneliyor. 2024’te alternatif yatırım fonlarına yatırım yapan nitelikli yatırımcı sayısı yüzde 26 arttı” açıklamasını yaptı.
RePie Portföy’ün 2025 sonu hedefi 150 milyar lira
Türkiye’nin ilk ve en büyük alternatif portföy yönetim şirketi RePie Portföy, kurulduğu günden bu yana kategorideki pazar liderliğini sürdürüyor. 2024 yılında yüzde 45 büyüme başarısı gösteren şirketin toplam portföy büyüklüğü yaklaşık 82 milyar lira seviyesine ulaştı. Toplamda 44 GSYF, 36 GYF, 15 menkul kıymet yatırım fonu ve yönetimini gerçekleştirdiği 2 emeklilik fonu bulunuyor.
2024 yılında RePie Portföy, uluslararası online moda ve alışveriş platformu Modanisa’nın tamamını satın aldı. Türkiye’nin en büyük dergi yayıncılığı grubu olan Doğan Burda’yı portföyüne ekledi. Yılın son yatırımını ise yatırımcıların değerli madenlere ve tarım emtiasına kolay ve güvenli bir şekilde erişebilmesini sağlayan Goldtag’e yaptı.
Potansiyeli yüksek şirketler ve gayrimenkul projelerine yatırımcıların erişimini artırmaya devam edeceklerini vurgulayan Çamlıbel, “Türkiye’nin en güçlü unicorn adaylarına yatırımların da yer aldığı portföyümüzü 2025 sonu itibarıyla 150 milyar liraya çıkarmayı hedefliyoruz” açıklamasını yaptı.
Yeni fonlar yolda
RePie Portföy’ün 2025 hedeflerine değinen Çamlıbel, “Satın alma, birleşme ve halka arz öncesi yatırımların yoğun olacağı bir seneye giriyoruz. Halka arz öncesi yatırım imkânı sunan GSYF’ler yatırımcılara öncelikli olma olanağı sağlayacak. Biz de yatırımcılarımıza fonlarımızla sunduğumuz yatırım fırsatlarını her kategoride zenginleştireceğiz” dedi.
2024’te yapılan düzenleme ile proje gayrimenkul yatırım fonu (Proje GYF) kurulmasının önünün açıldığını hatırlatan Çamlıbel, “Proje GYF düzenlemesinin de hem sektöre hem de ekonomiye önemli katkı sunmasını bekliyoruz. Konuta erişimi artıracağını değerlendiriyoruz. Reel sektörden gelen deneyimimizle 2025’te Proje GYF’ler ihraç ederek yatırımcılarımıza yeni seçenekler sunacağız” açıklamasını yaptı.
Ocak ayında planlandığı üzere borsada açığa satış yasağının kaldırılacağını söyleyen Çamlıbel, “Yasağın kalkmasının arbitraj getirilerinin faiz oranlarıyla aynı seviyelere ulaşmasına yardımcı olacağını değerlendiriyoruz. Bu yasağın kaldırılmasını takiben duyurusunu yapacağımız arbitraj fonumuzun, kaldıraç kullanma imkânı sunarak artan oranda getiri sağlamasını hedefliyoruz” dedi.
Sektör devleriyle iş ortaklıklarını artıracak
Alternatif yatırım fonlarında sahip olduğu 10 yıllık deneyim ve uzmanlığı kurumsal girişim sermayesi alanında da sergileyen RePie Portföy, 2025 yılında kurumsal portföyünü de genişletmeyi hedefliyor.
“Alternatif yatırım fonlarının yanı sıra hem menkul kıymet yatırım fonları hem de özel servet yönetimi alanında büyüdüğümüz bir yıl oldu” açıklamasını yapan Emre Çamlıbel, “Bunun yanında uzun zamandır sektör devleriyle iş ortaklığı yapıyoruz. RePie Portföy’ün deneyiminden ve sektörel uzmanlığından faydalanan şirketler, iş yüklerini azaltarak daha verimli ve odaklı bir şekilde stratejik hedeflerine yöneliyorlar. 2025’te bu alanda yeni iş birliklerimizi duyuracağız” ifadelerini kullandı.
Alternatif yatırım fonlarına yatırım dijitalleşti
2024 yılında Türkiye alternatif yatırım fonları pazarına dijitalleşme damga vurdu. Haziran ayında devreye alınan Fonmap mobil uygulaması sayesinde alternatif yatırım fonlarına dijital ortamda erişmek mümkün hale geldi. Türkiye’de ilk ve tek olan, kapsam bakımından dünyada da bir örneği bulunmayan Fonmap uygulaması ile yatırımcılar, uygulamanın anlaşmalı olduğu portföy yönetim şirketlerinin fonlarının katılma paylarını alabiliyor. GSYF ve GYF'lere erişimin dijitalleşerek kolaylaşmasının, alternatif yatırım fonlara olan bireysel yatırımcı ilgisini artırıyor.