Piyasaya Yön Veren Güncel Finans Haberleri

Yeni haftaya Suriye’de 61 yıllık rejimin devrilmesi ile başlıyoruz. ABD vadelileri Cuma günkü alıcılı seyrin ardından bu sabah negatif bölgede, Avrupa’da Fransa, Asya’da ise Güney Kore’deki siyasi çalkantılar piyasalarca takip ediliyor.
ABD endeksleri geçtiğimiz hafta, Fed Başkanı Powell’ın sessiz periyot öncesinde yeni bir mesaj vermediği ve tarım dışı istihdam başta olmak üzere makroekonomik verilerin Aralık ayında faiz indirimi beklentilerini güçlendirdiği haftayı pozitif kapattı. Beklenti üstü gelen tarım dışı istihdam verisinden sonra Cuma günü, endekslerde Nasdaq pozitif ayrışırken S&P500 yatay, ve Dow Jones endeksleri negatif kapanış gerçekleştirdi. 220 bin beklenen tarım dışı istihdam verisi 227 bin gelirken geçen ay 12 bin olarak açıklanan veri ise 36 bin olarak yukarı revize edildi. İşsizlik oranı ise %4.2 olarak açıklandı. 18 Aralık’taki FOMC toplantısı öncesindeki son kritik makroekonomik veri olan TÜFE rakamı ise Çarşamba günü açıklanacak.
Bugün, Wall Street açılmadan önce ABD vadeli endeks kontratları yatay bir seyir izlerken, Avrupa borsalarında karışık seyir izleniyor. Asya borsalarında ise karışık bir gün geride kaldı. Güney Kore borsaları negatif kapanış gerçekleştirirken, Çin borsaları, sabah gerçekleştirilen Politbüro toplantısından gelen açıklamalar ile yatay başladığı günü pozitif noktaladı.
Bugün öğle saatlerinde Altının ons fiyatı 2.650 dolar seviyesinin üzerinde işlem görürken, Brent tipi ham petrol 72 dolar seviyelerinde işlem görüyor. Bitcoin, Donald Trump’ın, SEC başkanı olarak kripto para dostu Paul Atkins’i ve 'Beyaz Saray Yapay Zeka ve Kripto Para Sorumlusu' olarak eski PayPal Operasyon Direktörü David Sacks'ı atadığını duyurmasının ardından 104 bin dolara yükselerek rekor tazelemişti. Bugün öğle saatlerinde ise kar satışlarının etkisiyle 98 bin 500 bin dolar seviyesinden işlem görüyor.
Bugünün yurt dışında önemli bir makro veri bulunmuyor. Haftanın geri kalanında ise Oracle, Gamestop, Adobe, Broadcom ve Costco bilançolarını takip edeceğiz.

 Tacirler Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
  www.tacirler.com.tr
                                 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Hazine ve Maliye Bakanlığı, bugün valörü 11 Aralık 2024 ve itfa tarihi 6 Aralık
2028 olan 3 ayda bir kupon ödemeli 4 yıl vadeli TLREF'e Endeksli devlet
tahvilinin ilk ihracını gerçekleştirdi. İhalede net 21 milyar 161.9 milyon TL
satış yapıldı

 İhale öncesinde kamu kuruluşlarına ve piyasa yapıcılarına yapılan 25 milyar TL
net ROT satışlarla birlikte Hazine ve Maliye Bakanlığı'nın bugünkü toplam satış
tutarı 46 milyar 161.9 milyon TL'ye ulaştı.

 İhalede; nominal teklif 53 milyar 208 milyon, nominal satış 21 milyar 604 milyon
TL ortalama minimum fiyat 97.456 TL, ortalama fiyat 97.954 TL, dönemsel faiz
12.81 % oldu.

Fonların WTI'da ve EUR/USD'de Kararsız Pozisyonlanmasına Kıyasla Ons Altın Hala Güvenli Liman Olarak Görülüyor

" ABD Emtia Vadeli İşlemler Komisyonu (CFTC) verilerine göre 27 Kasım- 03 Aralık haftasını kapsayan raporda, Dolar endeksindeki 108.00 seviyelerinden konsolidasyonun sürdüğü görülürken paritede her ne kadar dip alımlarını beraberinde getirse Fonların EUR/USD paritesinde dengelenme sürecinde olduğu görülmekte. Her ne kadar fonların Short tarafındaki pozisyonlanmaları Long tarafında görece fazla olsa da ilgili hafta içerisinde paritede %0.16 sınırlı değer kazanımı görüldü. Ons altın tarafında ise Fonlar Long pozisyonlarındaki artış eşliğinde ve DXY endeksindeki gerileme beraberinde Dolar lehine hareketlerin sınırlı kalması ile ilgili hafta içerisinde Ons altında %0.38'lik değer kazanımını beraberinde getirdi. Ham petrol' de Short ve Long pozisyonlarındaki ihtiyatlı seyir izlendiği görülmekte. Ham petrolde Ekim zirvelerinden gerilemenin görüldüğü ve düşüş trendi içerisinde olan ham petrolde 66.75 - 69.80 bant hareketi dikkat çekmekte. Kuvvetli destek olarak çalışan 66.755 seviyesi üzerinde kalıcılıkta 68.50 - 69.23 - 69.80 seviyeleri teknik direnç olarak karşımıza çıkmakta. Genel olarak jeopolitik risklerin her ne kadar durağanlaşsa da hala net bir çizgi çizilememesi beraberinde dip seviyelerine gerilen Ham petrolde talebe yol açsa da Ons altın tarafında hala güvenli liman unsuru sürmekte. Önümüzdeki hafta Fed tarafından politika faizlerindeki 25 baz puanlık gerileme beklentisi Dolar tarafındaki baskılanma beraberinde Eylül zirvelerinden bu yana gerilen paritede dip alımlarını da beraberinde getirdi.


  Yatırım Finansman Menkul Değerler A.Ş.
  https://www.yf.com.tr/

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Türkiye ekonomi gundemi/Açıklanması beklenen ekonomik veriler
Saat    Veri                                    Dönem   Tahmin  Önceki          
------  -----------------------------------     -----   ------  ------
10:00   İhracat birim değer endeksi (yıllık)    Ekim            +3.6%
10:00   İthalat birim değer endeksi (yıllık)    Ekim            +4.7%
10:00   İşsizlik oranı (MEA)                    Ekim            8.6% 
10:00   Sanayi üretimi (TEA-Yıllık)             Ekim            -2.4%   

Çevre ve Şehircilik Bakanlığı Çevresel Etki Değerlendirmesi, İzin ve Denetim Genel Müdürlüğü web sitesinde yayınlanan ilanda konuya ilişkin şu bilgiler verildi:

İZMİR ili ALİAĞA, ilçesi Atatürk Mahallesi, 560 ada 13 parsel mevkiindeki TÜRKİYE PETROL RAFİNERİLERİ A.Ş. İZMİR RAFİNERİSİ tarafından yapılması planlanan ALKİLASYON TESİSİ (PROPAN: 1.460 TON/YIL NBÜTAN: 4.051,5 TON/YIL ALKİLAT: 141.985 TON/YIL) projesi ile ilgili olarak İZMİR Valiliğimize sunulan P.T.D. Dosyası Çevresel Etki Değerlendirmesi Yönetmeliği'nin 16. maddesi doğrultusunda incelenmiş ve projeye ilişkin ÇED Süreci başlamıştır.

Kakao Olumlu Gelişmeler
o Batı Afrika'nın genelinde olup da bilhassa Fil Dişi Sahilleri'ndeki artan aşırı yağışlar beraberinde sel ve zaten hasta olan ağaçların veriminin daha da düşmesine, ayrıca hastalığın su yoluyla dağılabileceği ön görülmekte.
o ICE (Intercontinental Commodity Exchange) Borsası verilerine göre teslimat için gerekli kakao stok miktarının 1,496 milyon torba kakao ile son 20 yılın en düşük stok miktarının ölçüldüğü rapor edildi.
o Öte yandan ICCO (Inter Continental Cocoa Association) verilerine göre geçen seneden başlayan ve bu sene sonu itibarıyla kakao açığının Mayıs 2023'e göre -462 Bin Milyon Tondan - 478 Bin Milyon Tona yükseldiği bildirildi. Elbette bu veri yakın geçmişi gösterdiğinden şu aşamada çok bir şey ifade etmiyor. Ancak kısmen devam eden bir kakao kıtlığı nedeniyle fiyat yükselişlerinin çok kolay, düşüşlerinin ani, öngörülemez ve zor olduğuna işaret ediyor.
o Yine ICCO verilerine göre Mayıs ayı itibarıyla 2023-2024 hasat yılının sonunda üretimin 4,61 Milyon Metrik Ton'dan 4,38 Milyon Metrik Ton'a düşebileceği, aynı zamanda kakao stoklarının öğütülmesine oranının son 46 yılın en düşük seviyesi olan %27'ye düşmesine neden olacağı düşünülüyor.
o Bu durum Fil Dişi Sahilleri'nden yapılan ihracatın 1 Ekim'den 1 Aralık'a kadar geçen sürede geçen senenin aynı dönemine göre %34 artışla 545 Bin Metrik Tona yükseldiği açıklandı.
o Küresel arz ve talep değerlendirildiğinde daha önce de belirttiğim gibi ABD'deki "The National Confectioners Association" (ABD Ulusal Şekerleme Üreticileri Birliği) 17 Ekim itibarıyla kakao öğütümü faaliyetlerinin %12 arttığını, buna benzer şekilde "The Cocoa Association of Asia" (Asya Kakao Birliği) kakao öğütüşünün sırasıyla %12 ve % 2,6 arttığını rapor etmiş.
. Kakao Olumsuz Gelişmeler
o Dolar endeksi yükseliyor.
o Nijerya'nın kakao ihracatı geçen seneye oranla %15 civarında yükselerek 20,5 Milyon Metrik Tona yükseldi.
o Dünyanın en büyük Kakao üreticisi olan "Le Conseil Cafe-Cacao" (Kahve-Kakao Konseyi) 2024-2025 hasat yılında kakao üretiminin artarak 2,1 Milyon Metrik Ton olabileceğini ön görüyor.
o Ayrıca Gana Kakao Kurulu 2024-2025 hasat döneminde kakao üretiminin 700 Bin Metrik Tondan 650 Bin Metrik Ton'a düşebileceğine yönelik beklentiler yayınlanmıştı.
o "The European Cocoa Association" (Avrupa Kakao Birliği) öğütüm faaliyetinin yüzde 3,3 düşmüştü. Bu gelişmelerin geneli kakaoya olan talebin arttığı olduğundan genel anlamda bunun kakao olumlu olarak düşünmek gerekir.
o Piyasa Bazlı Göstergelerle Yukarıda Söz Edilen Arz ve Talep Unsurlarının Değerlendirilmesi
o Yukarıda detayları verilen gelişmelere bakıldığında her ne kadar kakao arzından kaynaklı bir takım kısıtlamalar ve zorluklar raporlanmış olsa da farklı ülkelerden gelen üretim artışlarının gerek talep fazlalığından gerekse talep kısıtlamasından kaynaklı fiyat yükselişlerinin sınırlanabileceğini anlamak mümkün.
Özetle:
1. Talebin yüksek olduğunu, geçen seneki talep seviyesinin bu sene sonu ve gelecek senenin devamında azalmasına yönelik bir beklentinin olmadığı rapor edilmektedir.
2. Arz tarafında her ne kadar arzın azalmasına neden olabilecek riskler mevcut olsa da bu
risklerin başka kakao üreticilerin kakao üretimi neticesinde bertaraf edilebileceğini
göstermektedir.
. Piyasa bazlı göstergelerde yukarıda izah edilen göstergeleri destekler nitelikte:
o Kakao üreticileri hasat öncesinde gelecekte yapacaklarını tahmin ettikleri üretim miktarı
üzerinden kakao borsasında vadeli açığa satış yaparak korunma talebi Kasım başı - Mart başı
arasında geçen süreçte yükselmekte, ardından genel olarak düşmektedir.


 Anatolia Capital Global
 https://www.anatoliacapital.com/

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.