Piyasaya Yön Veren Güncel Finans Haberleri

Haftanın son işlem gününe pozitif başlayan ve seans genelinde alıcılı bir seyir izleyen BİST100 Endeksi, %3,45 kazançla 4.580,67 puandan günü tamamladı. Bankacılık Endeksi %1,68 ve Sınai Endeks %2,86 değer kazandı. Türkiye 2 yıllık tahvil faizi bir önceki kapanışa göre 101 baz puan artarak %11,12 seviyesine yükselirken, 10 yıllık tahvil faizi değişmeyerek %9,09 seviyesinden günü tamamladı. Dolar/TL, Cuma günü sabah erken saatlerde 20,3408 ile rekor tazelerken, Euro/TL 21,34-21,81 aralığında hareket etti. Türkiye’nin dolar bazlı 5 yıl vadeli CDS oranı 664,2 seviyesinden işlem gördü.
Dün gerçekleştirilen 13. Cumhurbaşkanlığı seçiminin ikinci turunda kesin olmayan sonuçlara göre, Cumhurbaşkanı Erdoğan seçimin kazananı oldu.
Kültür ve Turizm Bakanlığı verilerine göre, Türkiye nisan ayında da bir önceki yılın aynı ayına göre % 29,03 artış ile 3 milyon 321 bin 824 yabancı ziyaretçi ağırladı. 2023 yılının ilk 4 ayında ise toplam 11 milyon 93 bin 247 ziyaretçiyi ağırladı. İlk 4 ayda yabancı ziyaretçi sayısı geçtiğimiz yılın aynı dönemine oranla %27,51 artarak 9 milyon 533 bin 933 oldu. Türkiye’ye en çok ziyaretçi gönderen ülkeler sıralamasında yılın ilk 4 ayında Rusya Federasyonu birinci oldu.
ABD Borsalarında alıcılı bir seyir izlendi. Kapanışta Dow Jones Endeksi %1,00 artarak 33.093 puana, S&P500 Endeksi, %1,30 artışla 4.205 puana ve Nasdaq Endeksi %2,19 kazançla 12.976 puana yükseldi. Avrupa Borsaları da günü yükselişle tamamladı.
ABD’de Fed'in enflasyonun seyrini izlemek için yakından takip ettiği çekirdek PCE, Nisan ayında aylık %0,4 ve yıllık %4,7 arttı. Kişisel gelirler Nisan'da %0,4 ve kişisel harcamalar %0,8 arttı.
ABD Başkanı Biden, borç limiti konusunda Temsilciler Meclisi Başkanı McCarthy ile prensipte anlaşmaya vardıklarını bildirdi. Başkan Biden, anlaşmanın çalışanlar için kritik programları korurken harcamaları azaltan ve ekonomiyi herkes için büyüten önemli bir adım olduğunu ifade etti. Anlaşma kapsamında borç limitinin 2 yıllığına artırılması öngörülüyor.
Bugün Ne Bekliyoruz…
Yeni güne başlarken Asya Borsalarında karışık bir seyir izleniyor. Dow Jones vadeli endeksi %0,19 artıda. Dolar/TL 20,04, Euro/TL 21,52 seviyelerinden işlem görüyor. Dolar endeksi 104 seviyesinde bulunurken, Euro/Dolar paritesi 1,0740 sınırında. Brent tipi petrol 77,3 dolardan, altının onsu 1.948 dolardan ve gramı ise 1.255,6 liradan alıcı buluyor.
Bugün yurt içinde ekonomik güven endeksi verisi takip edilecekken yurt dışında önemli bir veri akışı bulunmuyor. Ayrıca bugün ABD New York Borsası "Anma Günü" ve İngiltere Londra Borsası "Resmi Tatil" nedeniyle kapalı olacak.
Uzun Vadede Ne Bekliyoruz…
4,64x olan BİST100 cari F/K çarpanı 7,6x olan 5 yıllık ortalamasına göre %38,7 iskontolu. Türkiye özelinde 2018 ve 2019 yılında artan piyasa volatilitesinin azalmasıyla Borsa İstanbul son dönemde önemli bir ralli yaparak rekor tazelemesine rağmen koronavirüs ve petrol fiyatlarındaki hareketler nedeniyle uluslararası endekslere paralel şekilde 2017 yılından beri en düşük seviyelerini de gördü. Mevcut çarpandaki ıskontoya rağmen önümüzdeki dönem için belirsizliklerin artıyor olması BİST için aşağı yönlü riskleri artırabilir.
Nisan ayında %2,39 artan TÜFE’nin Mayıs 2023 tarihli TCMB piyasa katılımcıları anketine göre; Mayıs ayında %2,41, Haziran ayında %2,49, 2023 yılı sonunda %37,17 ve 12 ay sonrasında %29,84 artması beklenmektedir. Yine aynı ankette Dolar/TL’nin 2023 sonunda 23,09, 12 ay sonrasında ise 24,61 olması öngörülmektedir. Cari dengenin 2023 sonunda 38,4 milyar dolar, 2024 yılında ise 26,1 milyar dolar açık vermesi beklenmektedir. GSYH büyümesinin 2023 ve 2024’te sırasıyla %3,7 ve %4,6 olacağı öngörülmektedir. TCMB haftalık repo faizinin cari ay sonunda %8,50, 3 ay sonrasında %8,50 ve 12 ay sonrasında ise %11,11 olması beklenmektedir.


 BMD Araştırma
 Bizim Menkul Değerler A.Ş.
 bmd.com.tr
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

ABD endeks vadelileri alıcılı bir seyir izliyor.

Dow Jones vadelileri yüzde 0.3, S&P 500 vadelileri yüzde 0.4 ve Nasdaq vadelileri yüzde 0.6 yükselişle seyrediyor.

Yurtdışı Makroekonomik Gelişmeler
Geçtiğimiz hafta yayımlanan FOMC tutanakları Fed yetkililerinin daha fazla faiz artışının gerekli olup olmadığı
konusunda ikiye bölündüğünü gösterdi. Tutanaklarda, bazı yetkililer, enflasyonun %2'ye düşürülmesindeki
ilerlemenin kabul edilemez derecede yavaş seyretmeye devam edebileceği beklentilerine dayanarak gelecek
toplantılarda ek politika sıkılaşmasının muhtemelen gerekli olacağı yorumunu yaptı ifadesi yer aldı. Yetkililerin
enflasyonun kabul edilemez derecede yüksek olduğu konusunda hemfikir olurken, Mart ayına kadar olan
verilerin enflasyondaki düşüşlerin beklenenden daha yavaş olduğunu gösterdiği ifadesi tutanaklarda yer aldı.
Diğer taraftan, yetkililer beklenenden fazla sıkılaşmanın resesyona yol açabileceği endişelerini belirttiler.
ABD'de çekirdek PCE enflasyonu Nisan ayında aylık bazda %0,4 artarak %0,3 olan piyasa beklentilerinin
üzerinde gerçekleşti. Yıllık çekirdek PCE enflasyonu Mart ayındaki %4,6 seviyesinden Nisan ayında %4,7'ye
yükseldi. Gıda ve enerji dahil, manşet PCE Mart ayındaki %0,1 ve %4,2'ye kıyasla aylık %0,4 ve yıllık %4,4
arttı. Gıda fiyatları %0,1'den daha az azalırken, enerji fiyatları %0,7 artış gösterdi. Bu arada, hizmet
enflasyonu Nisan ayında %0,4 oranında artarken, mal fiyatları aynı dönemde %0,3 oranında yükseldi. Yüksek
enflasyon oranına rağmen, kişisel gelirin artmasıyla tüketici harcamaları iyi durumda kaldı. ABD ekonomik
faaliyetlerinin üçte ikisinden fazlasını oluşturan tüketici harcamaları Nisan ayında %0,8 oranında arttı.
Açıklamanın öncesinde piyasalar faiz oranlarının artırılması ya da değiştirilmemesi konusunda ikiye bölünmüş
durumdayken, yatırımcılar Fed'in Haziran ayında faiz oranını çeyrek puan artırma ihtimalini yaklaşık %57
olarak fiyatlıyor.
Piyasa Yorumu
Geçtiğimiz hafta yayımlanan FOMC tutanakları ABD enflasyonunun yüksek kalmaya devam ettiğini
vurgularken, Cuma günü açıklanan çekirdek PCE enflasyonunun beklentileri bir miktar aşması Fed'in
Haziran'da gerçekleştireceği toplantı faiz artırım olasılığını iyice artırdı. Diğer taraftan yılsonuna kadar
toplam faiz indirimi beklentisi ise sadece 25 baz puana geriledi. Bu durum DXY endeksinin güçlenmesini
sağlarken, EURUSD paritesinin 1,072'ye kadar gerilediği görüldü. Beklentilerin şahinleşmesiyle ABD 10
yıllık tahvil faizleri hafta içerisinde %3,85'e kadar yükselirken, 2 yıllık tahvil faizi haftalık bazda 30 baz puan
değer kazandı. Tahvil faizlerinin güç kazandığı haftada Nvidia'nın beklentilerden iyi finansallar
açıklamasıyla Nasdaq haftalık bazda %2,5 oranında değer kazanırken, Dow Jones haftayı negatif kapadı.
Benzer olarak Avrupa endekslerinde de satıcılı seyir hakimdi. ABD verilerinin beklentileri aşması altına
satış olarak yansırken, gümüşün de benzer performans gösterdiği görüldü. Petrolün tepki hareketi
gerçekleştirdiği haftada doğalgaz fiyatları yüksek volatilitesine devam et

Oyak Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
                                   ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

ağırlıklı bir başlangıç yaptı. Japonya’da Nikkei225 Endeksi %0,95, Topix Endeksi %0,66 arttı. Çin’de Şanghay Bileşik Endeksi %0,29 artarken Shenzhen Bileşik Endeksi %0,94 düştü. Hong Kong Hang Seng Endeksi %0,81 geriledi. Güney Kore Kospi Endeksi %0,16 yükselirken Kosdaq Bileşik Endeksi %0,53 düştü. MSCI Japonya dışı Asya Endeksi bugün %0,21 yükseldi. ABD’de cuma günkü yükselişin ardından vadeli kontratlar pozitif bir açılışı işaret etmekte. Küresel takvimde bugün önemli bir veri akışı bulunmuyor. Yurt içinde TÜİK mayıs ayı ekonomik güven endeksini yayımlayacak. Endeks nisanda %3,5 artışla 102,2 değerini alarak Ekim 2021’den beri en yüksek seviyeyi gördü. Tüketici güveni, imalat ve hizmet sektörü güven endeksleri artarken perakende ticaret ve inşaat sektörü güveni azalmıştı. Mayıs ayına ilişkin alt endekslerde; tüketici güveni belirgin artarken hizmet sektörü güveni biraz azaldı. Perakende ticaret ve inşaat sektörlerinde güven hafifçe arttı. Mevsim etkisinden arındırılmış reel kesim güven endeksi (RKGE) bir önceki aya göre değişmedi. RKGE’nin ekonomik güven endeksinde %40, hizmet güveninin %30, tüketici güveninin %20 ve perakende ticaret ile inşaat sektörü güveninin %20 payı bulunuyor. Borsa İstanbul tarafında; Cumhurbaşkanı seçiminin ikinci turunun ardından belirsizliğin sona ermesiyle birlikte işlem hacimlerinde kademeli artış, yüksek volatilite ile sektör ve hisse senedi bazında ayrışmalar görülebilir. BIST100 Endeksi’nin haftaya pozitif başlamasını beklemekteyiz. Endekste teknik olarak 4.750 ve 4.834 direnç seviyeleri izlenebilir. Yeni dönemde izlenecek ekonomi politikalarına ilişkin mesajlar hisse piyasasına yönelik risk iştahında belirleyici olacaktır.

Piyasalarda Cuma Günü Ne Oldu? Haftanın son işlem günü hem Avrupa hem de ABD hisse endeksleri pozitif bir görünüm sergiledi. Avrupa’da; CAC 40 Endeksi %1,24, DAX Endeksi %1,20 ve FTSE 100 Endeksi %0,74 arttı. ABD’de Nasdaq Bileşik Endeksi %2,19 artışla yukarı yönlü harekette öncü oldu ve 12.975 puana yükseldi. S&P 500 Endeksi %1,30 ve Dow Jones Endeksi %1,0 arttı. Dolar Endeksi (DXY) 104,2 puanda ve EUR/USD paritesi 1,073 seviyesinde yatay kaldı. ABD 10 yıllık Hazine tahvili faizi 2,5bp’lik sınırlı düşüşle %3,80’e indi. Kıymetli madenlerden ons altın %0,3 değerlenerek 1.947USD’ye yükseldi. Emtia grubundan Brent petrol %1,49 artarak varil başına 77USD’den işlem gördü. ABD’de Fed’in tercih ettiği enflasyon göstergesinin (PCE) nisan verisi açıklandı. PCE fiyat endeksi aylık bazda %0,4 ve yıllık %4,4 arttı. Gıda ve enerji fiyatları hariç olan çekirdek PCE ise aylık %0,4 ve yıllık %4,7 arttı. Böylece hem manşet hem de çekirdek PCE piyasa beklentisi üzerinde gerçekleşti.
BIST 100 Endeksi cuma günü boyunca yukarı yönlü hareketini sürdürdü. Endeks %3,45’lik artışla haftayı 4.580 puandan tamamladı. Gösterge endeksin işlem hacmi 56,53 milyar TL olarak gerçekleşti. Kur tarafında yatay alıcılı fiyatlamalar hâkim oldu. Gram altın ise 6 TL değerlenerek 1.250 TL’ye yükseldi. Kültür ve Turizm Bakanlığı verilerine göre yabancı turist sayısı nisanda yıllık %29,03 artışla 3,32 milyon oldu.


Piramit Menkul Kıymetler A.Ş
www.piramitmenkul.com.tr

 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Elektronik Ürün Senedi Piyasası

Tarım ürünlerinin işlem gördüğü Türkiye Ürün İhtisas Borsası (TÜRİB) Elektronik Ürün Senedi (ELÜS) Piyasasında işlem hacminde öne çıkan Arpa, Buğday ve Mısır ürünleri için fiyat gelişimi aşağıda verilmektedir:
• Buğday Ekmeklik: En çok işlemin gerçekleştiği "Buğday Ekmeklik Kırmızı Sert 2.Sınıf" ürünler; 22 Mayıs Pazartesi 6,70 TL/kg'den açılmış ve ağırlıklı ortalama fiyatı 6,80 TL/kg, 26 Mayıs Cuma günü ağırlıklı ortalama fiyatı 6,84 TL/kg olmuştur. Tüm Ekmeklik Buğday ürünlerinde haftalık işlem ortalaması ise 6,70 TL/kg olarak gerçekleşmiştir.
• Buğday Makarnalık: En çok işlemin gerçekleştiği "Buğday Makarnalık Düşük Vasıflı" ürünler; 22 Mayıs Pazartesi 7,70 TL/kg'den açılmış ve ağırlıklı ortalama fiyatı 7,53 TL/kg, 26 Mayıs Cuma günü ağırlıklı ortalama fiyatı 7,54 TL/kg olmuştur. Tüm Makarnalık Buğday ürünlerinde haftalık işlem ortalaması ise 7,59 TL/kg olarak gerçekleşmiştir.
• Mısır: Pazartesi 5,70 TL/kg'den açılan ve ağırlıklı ortalama fiyatı 5,60 TL/kg olan Mısır'ın Cuma günü ağırlıklı ortalama fiyatı 5,48 TL/kg olmuştur. Haftalık işlem ortalaması ise 5,52 TL/kg olarak gerçekleşmiştir.
• Arpa: Pazartesi 5,80 TL/kg'den açılan ve ağırlıklı ortalama fiyatı 5,73 TL/kg olan Arpa'nın Cuma günü ağırlıklı ortalama fiyatı 5,64 TL/kg olmuştur. Haftalık işlem ortalaması ise 5,68 TL/kg olarak gerçekleşmiştir.
TÜRİB Tarımsal Ürün Fiyat Endeksleri

Başlangıç tarihi 1 Nisan 2021 ve başlangıç değeri 1000 olan fiyat endekslerinin haftalık gelişimi ve haftanın son iş günü itibariyle, son 1 yılda kaydettiği fiyat değişim oranları aşağıda verilmektedir:

   

Yurtdışı Makroekonomik Gelişmeler
FOMC tutanakları yayımlandı… Geçtiğimiz hafta yayımlanan FOMC tutanakları Fed yetkililerinin
daha fazla faiz artışının gerekli olup olmadığı konusunda ikiye bölündüğünü gösterdi.
Tutanaklarda, bazı yetkililer, enflasyonun %2'ye düşürülmesindeki ilerlemenin kabul edilemez
derecede yavaş seyretmeye devam edebileceği beklentilerine dayanarak gelecek toplantılarda ek
politika sıkılaşmasının muhtemelen gerekli olacağı yorumunu yaptı ifadesi yer aldı. Yetkililerin
enflasyonun kabul edilemez derecede yüksek olduğu konusunda hemfikir olurken, Mart ayına
kadar olan verilerin enflasyondaki düşüşlerin beklenenden daha yavaş olduğunu gösterdiği ifadesi
tutanaklarda yer aldı. Diğer taraftan, yetkililer beklenenden fazla sıkılaşmanın resesyona yol
açabileceği endişelerini belirttiler.
Çekirdek PCE enflasyonu piyasa beklentilerini aştı... ABD'de çekirdek PCE enflasyonu Nisan
ayında aylık bazda %0,4 artarak %0,3 olan piyasa beklentilerinin üzerinde gerçekleşti. Yıllık
çekirdek PCE enflasyonu Mart ayındaki %4,6 seviyesinden Nisan ayında %4,7'ye yükseldi. Gıda
ve enerji dahil, manşet PCE Mart ayındaki %0,1 ve %4,2'ye kıyasla aylık %0,4 ve yıllık %4,4 arttı.
Gıda fiyatları %0,1'den daha az azalırken, enerji fiyatları %0,7 artış gösterdi. Bu arada, hizmet
enflasyonu Nisan ayında %0,4 oranında artarken, mal fiyatları aynı dönemde %0,3 oranında
yükseldi. Yüksek enflasyon oranına rağmen, kişisel gelirin artmasıyla tüketici harcamaları iyi
durumda kaldı. ABD ekonomik faaliyetlerinin üçte ikisinden fazlasını oluşturan tüketici harcamaları
Nisan ayında %0,8 oranında arttı. Açıklamanın öncesinde piyasalar faiz oranlarının artırılması ya
da değiştirilmemesi konusunda ikiye bölünmüş durumdayken, yatırımcılar Fed'in Haziran ayında
faiz oranını çeyrek puan artırma ihtimalini yaklaşık %57 olarak fiyatlıyor.
Borç tavanında anlaşma... Biden, yazılı açıklamasında, Temsilciler Meclisi Başkanı McCarthy ile
prensipte borç limiti anlaşmasına vardıklarını aktardı. Başkan Biden, anlaşmanın çalışanlar için
kritik programları korurken, harcamaları azaltan ve ekonomiyi herkes için büyüten önemli bir adım
olduğunu ifade etti. McCarthy, tasarının yazımı bitirilip Beyaz Saray ile görüşmesinin ardından
Başkan Biden ile tekrar konuşacağını belirterek, metni çarşamba günü de oylamaya sunmayı
umduğunu kaydetti.
Alman ekonomisi teknik resesyonda... Almanya Federal İstatistik Ofisi 2023'ün ilk çeyreğine
ilişkin açıkladığı verilere göre, Alman ekonomisi yılın ilk çeyreğinde bir önceki çeyreğe göre %0,3
daralma gösterdi. Böylece ekonomisinde 2 çeyrek üst üste daralma kaydeden Almanya teknik
olarak resesyona girdi. Yapılan açıklamada yüksek seyreden enflasyonun hanehalkı
tüketiminindeki %1,2’lik daralmanın ana unsur olduğu belirtildi.
Veri gündemi oldukça yoğun hafta içerisinde haftanın piyasa etkisi en büyük verisi Cuma
15:30’da açıklanacak... ABD tarım dışı istihdamı olacak. Fed’in Haziran ortasında vereceği karar
açısından önemli olacak verinin Mayıs ayında 195 bin kişilik artışa işaret etmesi bekleniyor.
Önceki ay tarım dışı istihdam artışı 253.000 kişi olmuştu. Ayrıca piyasalar ücret enflasyonunun en
önemli göstergesi olan ortalama saatlik ücretleri de yakından takip edecekler. Ortalama saatlik
ücretler enflasyonunun Mayıs’ta %4.4 de sabit kalması bekleniyor. Ayrıca işsizlik oranı ile ilgili
beklenti de işsizlik oranının %3.4'ten %3.5'e yükselmesi yönünde

Oyak Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
                                   ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Yurt İçinde Bu Hafta Büyüme Rakamları Takip Edilecek
Küresel piyasalarda haftanın son işlem gününde borçlanma tavanı krizinin çözülme beklentileri ile toparlanma izlendi. ABD endeksleri haftanın son işlem gününde %1-2 bandında yükseliş kaydederken Avrupa endeksleri %1 civarında yükseldi. ABD Başkanı Biden ve Temsilciler Meclisi Başkanı McCarthy hafta sonu yaptıkları toplantıda federal borçlanma tavanının artırılması konusunda nihai anlaşmaya vardıklarını duyurdu. Borsa İstanbul ise haftanın son işlem gününde kayıplarının bir kısmını telafi ederek yükseldi. BIST100 endeksi %3,45 yükseliş ile haftayı 4580 puanda tamamladı.

Sektörel görünümde ise haftanın son işlem gününde iletişim %5,94 ulaştırma %5,88 ve madencilik %4,46 yükseliş ile pozitif yönde ayrıştı. Bankacılık %1,68 ve sınai endeksi %2,86 yükseliş kaydetti. Senet bazında BIST100 endeksini THYAO, SISE ve TCELL ağırlıklı pozitif yönde etkilerken SOKM, GLYHO ve SMRTG ağırlıklı negatif yönde etkiledi.

Türkiye gösterge tahvil faizi %11,12 seviyesine yükselirken uzun vadeli tahvil getirileri %9,10 seviyelerinde yatay seyretti.


Yurt içinde 29 Mayıs-2 Haziran haftasında ekonomik takvimde 1.Çeyrek büyüme rakamları, imalat PMI, ticaret dengesi ve ekonomik güven endeksi takip edilecek.

ForeksHaber GSYH'ye ilişkin yıllık medyan ve ortalama tahmini yüzde 3,9 büyüme yönünde oluştu. 1. çeyrek için en yüksek ve en düşük tahminler yüzde 7,1 ve yüzde 1,2 olarak gerçekleşti. Ankette, 2023 yılı için medyan ve ortalama beklenti yüzde 3,00 oldu. Türkiye ekonomisi 2022 yılı 1. çeyrekte yüzde 7,5, 2. çeyrekte yüzde 7,7, 3.çeyrekte yüzde 3,9, 4.çeyrekte yüzde 3,5 büyüme kaydedilmişti. Türkiye 2022 yılının tamamında ise yüzde 5,6 oranında büyümüştü.

Türkiye İmalat PMI Nisan'da 51,5’e yükselerek üst üste dördüncü ay eşik değerin üzerinde gerçekleşmişti. Nisan'da kaydedilen değer Aralık 2021'den bu yana en yüksek seviye olmuştu.
Ticaret Bakanlığı'nın verilerine göre Mart ayında Türkiye'nin dış ticaret açığı 8,6 milyar dolara yükseldi. Mart ayında ihracatın ithalatı karşılama oranı ise yüzde 73,4 oldu. Geçen yılın aynı döneminde bu oran yüzde 73,2 seviyesindeydi.

Ekonomik takvimde yurt içinde ekonomik güven endeksi takip edilecek. Yurt dışında ise veri takvimi sakinken AVD piyasaları Memorial Day sebebiyle tatil.
KAP Haberleri
SOKM: Şok Marketler, Rekabet Kurumu cezasını yapılandırdı ve idari para cezasının iptali davasından feragat etti.
FROTO: Ford Otomotiv, toplam 8 Milyar TL'ye kadar borçlanma aracı ihraç edilmesine karar verdi.

Pay Alım Satım Bildirimleri
MPARK (ALIM)-(GERİ ALIM) : Şirketimizce 26.05.2023 tarihinde Borsa İstanbul'da pay başına ortalama 60,04 TL fiyattan toplam 83.639 TL nominal değerli MPARK payları geri alınmıştır.
SASA (ALIM)-(GERİ ALIM) : Şirketimizce 26.05.2023 tarihinde Borsa İstanbul'da pay başına ortalama 50,18 TL fiyattan toplam 1.000.000 TL nominal değerli SASA payları geri alınmıştır.
EKGYO (ALIM)-(GERİ ALIM) : Şirketimizce 26.05.2023 tarihinde Borsa İstanbul'da pay başına ortalama 6,84 TL fiyattan toplam 5.500.000 TL nominal değerli EKGYO payları geri alınmıştır.
SAHOL (ALIM)-(GERİ ALIM) : Şirketimizce 26.05.2023 tarihinde Borsa İstanbul'da pay başına ortalama 34,92 TL fiyattan toplam 540.000 TL nominal değerli SAHOL payları geri alınmıştır.
LOGO (ALIM)-(GERİ ALIM) : Şirketimizce 26.05.2023 tarihinde Borsa İstanbul'da pay başına ortalama 50,95-52,20 TL fiyattan toplam 30.000 TL nominal değerli LOGO payları geri alınmıştır.
HALKB (ALIM)-(GERİ ALIM) : Bankamızca 26.05.2023 tarihinde Borsa İstanbul'da pay başına ortalama 12,42-12,47 TL fiyattan toplam 150.000 TL nominal değerli HALKB payları geri alınmıştır.
VAKBN (ALIM)-(GERİ ALIM) : Bankamızca 26.05.2023 tarihinde Borsa İstanbul'da pay başına ortalama 8,74-9,12 TL fiyattan toplam 465.000 TL nominal değerli VAKBN payları geri alınmıştır.

 
 Burgan Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 https://www.burganyatirim.com.tr/
                           ***
                  Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Günün Ajandası
Türkiye Ekonomik Güven Endeksi (Mayıs): Ekonomik güven endeksi, tüketici ve üreticilerin genel ekonomik duruma ilişkin değerlendirme, beklenti ve eğilimlerini göstermektedir. Ekonomik güven endeksinin 100'den büyük olması genel ekonomik duruma ilişkin iyimserliği, 100'den küçük olması ise genel ekonomik duruma ilişkin kötümser olunduğunu göstermektedir. Veri en son Nisan ayında 102.2 seviyesinde açıklandı. Endekse ait Mayıs ayı verisi 101.9 bandında bekleniyor. (10:00)
 *ABD'de piyasalar ''Anma Günü'' nedeniyle kapalı olacak.
*İngiltere'de piyasalar resmi tatil nedeniyle kapalı olacak.

Ekonomik Gelişmeler
Türkiye
28 Mayıs günü gerçekleştirilen ikinci tur seçiminde resmi olmayan sonuçlara göre %52,2’lik oy oranıyla Recep Tayyip Erdoğan Cumhurbaşkanlığı seçimini önde tamamladı.

Borsada yabancı takas oranı yüzde 27,85 ile tüm zamanların en düşük seviyesine geriledi.

ABD
ABD Başkanı Joe Biden, borç limiti konusunda Temsilciler Meclisi Başkanı Kevin McCarthy ile prensipte anlaşmaya vardıklarını bildirdi.

ABD'de mal ticareti açığı, Nisan'da aylık bazda yüzde 17 artarak 96,8 milyar dolara yükseldi.

Cleveland Fed Başkanı Loretta Mester, hayal kırıklığı yaratan son enflasyon verisi sonrası önümüzdeki toplantıda faiz artışı ihtimalinin masadan kalkmadığını belirtti.

Yellen, borç limitine ilişkin güncel bilgileri paylaşmak için ABD Temsilciler Meclisi Başkanı Kevin McCarthy'ye göndermek üzere bir mektup daha kaleme aldı.

ABD Hazinesi'nin nakit seviyesi, borç limiti müzakereleri devam ederken 38,8 milyar dolarla 2017'den bu yana en düşük seviyeye geriledi.

Chicago Fed Başkanı Austan Goolsbee, Haziran ayında yapılacak FOMC toplantısında bir faiz artırımı kararına destek olup olmayacağı konusunda önceden bir yargıya varmayacağını söyledi.

Fed'in enflasyonun seyrini izlemek için yakından takip ettiği çekirdek PCE yıllık olarak yüzde 4,7 arttı.

Kişisel harcamalarda Mart verisi yüzde 0'dan yüzde 0,1'e revize edildi.

Reel kişisel harcamalar da yüzde 0,5'lik artış ile yüzde 0,3'lük beklentiyi aştı.

Avrupa
İngiltere Başbakanı Rishi Sunak'ın marketlerden temel gıda ürünlerinin fiyatını sınırlandırmalarını isteyeceği belirtildi.

Avrupa Merkez Bankası Yönetim Konseyi üyesi ve İrlanda Merkez Bankası Başkanı Gabriel Makhlouf, ECB'nin faiz artırımlarının son basamağına yakın olduğunu söyledi.

Avrupa Merkez Bankası (AMB) Başekonomisti Philip Lane, artan mal ve gıda fiyatlarından dolayı enflasyonda belirsizliğin "oldukça yüksek" olmaya devam ettiğini belitti.

Dünya
Uluslararası Para Fonu (IMF) Başkanı Kristalina Georgieva, ABD'de enflasyonun yüzde 2 hedefine düşürülmesi için uzun süreli bir sıkı para politikasının gerekeceğini belirterek, "Faiz oranlarının daha uzun süre biraz daha yüksek olması gerekecek." dedi.


Forex Yorumları

Altında yatay seyir
Haftanın son işlem günü Fed 'in enflasyonun seyrini izlemek için yakından takip ettiği çekirdek PCE yıllık olarak yüzde 4,7 arttı. Kişisel harcamalarda Mart verisi yüzde 0'dan yüzde 0,1'e revize edildi. Reel kişisel harcamalar ise yüzde 0,5'lik artış ile yüzde 0,3'lük beklentiyi aştı. Açıklanan veriler ardından ekonominin canlı kaldığı sinyalini göstermesi Fed'in çeyreklik faiz artışı yapabileceği beklentilerini oluşturdu. Dolayısıyla altın fiyatları güçlenen dolar endeksi karşısında 1936 seviyesine doğru geri çekildi. Ancak bir süredir hem küresel piyasalar hem de emtia piyasalarının gündeminde olan borç tavanına ilişkin sorunların hafta sonu çözülmesiyle yatay seyrine devam ediyor.

Teknik Analiz: Dolar endeksinde güçlenmenin hızlanması ile altın rekor seviyelerden baskılanmaya devam ediyor. Dolar endeksinde güçlenme hareketi oluştuğu takdirde tekrardan 1936 seviyesine doğru bir baskı oluşabilir. Olası bir Dolar endeksinde geri çekilme hareketi Risk iştahının artmasını tetikleyerek 1970 seviyesine doğru alımlar hızlanabilir.

Destekler: 1935/1920/1910
Dirençler: 1970/1990/2000

Petrol yatay kanal içerisinde

Petrol fiyatları ABD’de başkanların anlaşması sonrasında yükseliş kaydetti. ABD Başkanı Joe Biden ve Meclis Başkanı Kevin McCarthy’nin hafta sonu ABD Borç tavanı konusunda geçici de olsa bir anlaşmaya varması piyasadaki baskıyı bir miktar azalttı. Anlaşmanın sağlanmasıyla ABD’nin yaşanması muhtemel bir temerrüdün önlenmesi söz konusu oldu. Bugün ABD’de piyasalar anma günü nedeniyle kapalı olacak. Bu haftanın asıl gündem konusu ise ABD’den gelecek Tarım Dışı İstihdam verisi ve 3-4 Haziranda gerçekleşecek olan OPEC+ Toplantısı olacak. Yetkililerden gelecek açıklamalar takip edilmeli.

WTI Teknik Analiz: Ham Petrol 73$ üzerinde işlem görürken kısa vadeli yükselen trendin üstünde işlem görüyor. Geri çekilme hareketlerinde ilk olarak 22 günlük hareketli ortalama olan 72,21 seviyesi destek görevi görebilir. Yukarı yönlü hareketlerde ise 50 günlük hareketli ortlaması olan 74,73 seviyesi direnç olabilir.

Destekler: 72,21 / 71,24 / 68,10
Dirençler: 74,73 / 79,65 / 80,19

BRENT Teknik Analiz: Brent Petrol 22 günlük ortalaması olan 76,17 ile 50 günlük hareketli ortalaması olan 78,91 seviyelerinin arasında fiyatlanıyor. Yukarı yönlü hareketlerde 50 günlük ortalama direnç, aşağı yönlü hareketlerde 22 günlük ortalama destek görevi görebilir.

Destekler: 76,17 / 75,73 / 73,16
Dirençler: 78,91 / 83,05 / 88,52

EURUSD'da Yatay Görüntü Devam Ediyor

EURUSD paritesi 1.073 seviyesinde seyrediyor. Parite, hafta boyunca konuşulan ABD hükümeti Borçlanma Tavanı yükseltilme konusunda sona yaklaşıldı. ABD başkanı Biden, tasarının ABD Hazinesi'nin tüm yükümlülüklerini karşılamada nakit sıkıntısı çekeceğini söylediği 5 Haziran'a kadar Kongre'den geçmesi gerektiğini ifade etti. Dolar endeksi haberi yatay karşıladı. Hafta içerisinde açıklanacak olan ABD Tarım Dışı İstihdam verisi Fed haftası öncesi en önemli veri olacak . Veri Cuma günü TSİ 15:30’da açıklanacak. Gün içerisinde ABD piyasaları Anma Günü sebebiyle tatil olacağı için önemli bir veri akışı olmayacak.

Teknik Analiz: EURUSD paritesi analiz yazılırken 1.073 seviyesinde seyrediyor. Parite düşen trend kanalından yaptığı yatay hareketle çıkmış görünüyor. 1.075 desteğinin kırılmasının ardından kademeli olarak 1.071 ve 1.066 seviyeleri takip edilebilir. Yukarı yönlü hareketlerde 1.075-1.081 seviyeleri takip edilebilir.

Destekler:1.06/1.066/1.071
Dirençler: 1.085/1.081/1.075
DolarTL haftaya pozitif başladı
Haftasonu gerçekleştirilen seçim ile birlikte siyasi belirsizlik son bulmuş oldu. Önümüzdeki süreçte özellikle yeni ekonomi kadrosu ve politikaları ana gündem maddesi olarak takip edilecektir. Geçtiğimiz hafta Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası faiz kararını açıkladı. Kurul politika faizi olan bir hafta vadeli repo ihale faiz oranının yüzde 8,5 düzeyinde sabit tutulmasına karar vermiştir. Beklenti yüzde 8,5 kalması yönündeydi. Yapılan açıklamada asrın felaketi öncesindeki öncü göstergeler 2023 yılının ilk çeyreğinde iç talebin dış talebe kıyasla daha canlı olduğuna ve büyüme eğiliminde artışa işaret etmekteydi. Güncel veriler deprem bölgesinde ekonomik faaliyetin beklenenden hızlı toparlandığını göstermekte olduğunu ifade etti. Küresel tarafta ise ABD Başkanı Joe Biden ve ABD Temsilciler Meclisi Başkanı Kevin McCarthy, çoğu üründe harcamaları sınırlamak ve 31.4 trilyon dolar büyüklüğündeki borç tavanını iki yıllığına yükseltmek için anlaşmaya varmaya yaklaştı.

Teknik Analiz: USDTRY paritesi ana resimde yükselen kanal içerisinde hareketini sürdürüyor. Geniş bant aralığı olarak izlediğimiz bant aralığının üstünde ılımlı pozitif hareketini sürdürmektedir. Genel hareket eğiliminin pozitif yönde olduğunu izliyoruz. Teknik seviye olarak 20.10 seviyesini takip ediyoruz. Bu seviye üzerinde 20,20 seviyesi takip edilebilir. Aşağı yönlü harekette ise 19,75 seviyesi destek olarak izlenebilir.

Destekler: 19.75 \ 19.50 \ 19.00
Dirençler: 20.10 \ 20.20 \ 20.30

EURTRY Teknik Seviyeler

Destekler: 20.90 \ 20.65 \ 20.40
Dirençler: 21.60 \ 21.85 \ 22.00

Viop Kontratları

Endeks Kontratı
30 endeks VIOP kontratı, spot BIST30 endeksindeki sert yükselişe paralel haftayı yükselişle tamamladı. Bugün kontratta spot BIST30 endeksindeki 22 günlük ortalaması olan 5062 seviyesi takip ediliyor olacak. Spot BIST30 endeksi 22 günlük ortalamasının üzerinde tutunabilirse kontratta yükselişin devamı beklenebilir. Buna karşın satıcıların güçlü kalmasıyla birlikte oluşabilecek kar satışlarında ise spot BIST30 endeksindeki 4970 seviyesi ana destek bölgemiz olarak karşımıza çıkıyor. Cuma günü öğlenden sonra gelen sert fiyat hareketinin ardından bugünde gün içi dalgalanmalar görülebilir.

Dirençler: 5100/ 5200 / 5300
Destekler: 4970 / 4900 / 4830


Dolar Kontratı
DolarTL uzun süredir takip ettiğimiz bant aralığının üstünde pozitif hareketine devam ediyor. Gün içi işlemler oldukça düşük bir hacimde gerçekleşiyor. Kontratta spottaki 19.70 seviyesi stop loss alınarak uzun pozisyonlar takip edilebilir. Yukarı yönlü hareketin devamında ise 20.10 seviyesi direnç olarak izlenebilir.

Spot DolarTL teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 19.75 \ 19.50 \ 18.65
Dirençler: 20.10 \ 20.20 \ 20.30


Ons Altın Kontratı
Ons altın VIOP kontratında 1935 seviyesi altındaki kapanışlarda stop loss kullanılarak kısa pozisyon eklenebilir. 1970 seviyesi üzerindeki kapanışlarda stop loss kullanılarak uzun pozisyonlar eklenebilir. 1990 seviyesi üzerindeki kapanışlarda stop loss kullanılarak ilave uzun pozisyonlar denenebilir.

Spot Ons altın teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 1935/1920/1910
Dirençler: 1970/1990/2000



 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.